1)Aug, elejen a Yen-carry-trade megzuhanasa mar jelezte, hogy a leepulese hatasara (masok mellett) az SPY-bol, es kulonosen a Magic7-bol sok penz tud tavozni. Az USDYPY tovabbi esese oszre a carry trade tovabbi leepuleset fogja hozni, es bizony a FED kamatcsokkentes valojaban Carry-leepulesen keresztul nagyot fog utni az SPY-on. . https://imgur.com/a/BPjYz0y . 2)A masik potencialis hatas a Kamala-fele wealth tax. A gazdagok megadoztatasa azt okozhatja, hogy a gazdagok menekitik a penzuket elole. Pl. ugy, hogy ev vegeig sokan fogjak eladni a nagy nyeroben levo reszveny-poziciokat, hogy elkeruljek a demokrata gyozelem eseten megszavazni tervezett gazdag-adot. Ez ujabb eladasi nyomast indithat. Kamala novemberi gyozelme eseten ez a hatas begyorsulhat.
Nem is ugy jon egy recesszio/nagy korrekcio, hogy van-e erdeklodes ra. Altalaban ugy jonnek, hogy kb 1/3-nal eszre sem veszik, a felenel optimistan elkezdik megvenni, a 2/3-nal meg rajonnek hogy valami mas van a palacsintaban es az alj kozeleben adjak. Aki nem kereskedik, az meg a mindennapi eletre vetitve tapasztalhat hasonlot.
Ha nem vagy a piacon, maradj is ki! Ha a piacon tartózkodsz, biztosítsd a profitot. Fogalmam sincs, hogy milyen magasra fogunk menni, de kétségtelen, hogy ez egy hatalmas buborék, és nagy valószínűséggel hamarosan olyan gazdasági válságba kerülünk, mint 100 évvel ezelőtt, az 1930-as években. A háború történelmileg mindig az utolsó eszköz volt egy összeomlás előtt. A lányom ezzel szemben azt mondja, hogy az embereknél sok pénz van és költeni akarják. Nincs érdeklődés semmiféle recesszióra meg válságra sem. A festő ismerősöm részvényeket vett és érdeklődött a piacok után. Soha előtte nem vett még részvényeket.
Az uran nagyon erdekes mert ezekre az uj eromuvekre jo elore le kell kotni a szallitast ertem itt akar 10 evre elore. Kinaban is sok reaktor van epites alatt. Mas kerdes hogy az uran is korrekcioban van.
Izgalmas gondolatmenet a nuclear. De mi van akkor, ha jön most pár év recesszió, és tolódik vagy 5-10 évet az a bizonyos égető szükség a plusz energiára?
Cash. Treasury 3-6month notes. . Az AI es az EV igenye a sokeves elektromos aram stagnalast ujra novekedesbe forditotta, es most mar hianygazdalkodas a jellemzo: a kovetkezo 6-8 evben 20-25%-al tobb aramot kell termelni. Legyen olcso, stabil es zold? Ha a vilag nem akarja szenbol (?), vagy NG-bol, akkor muszaj nuclear eromuveket is epiteni a Wind es Solar mellett. Ugy 50-100 db kellene egyedul az USA_ban. Most az USA-ban kb. 100 eromu az eletromos energia 20%-at adja. Nincs esely 100 uj Hoover-dam vizeromuvet epiteni, akkor mi marad? A Nuclear, megpedig a nagy hagyomanyos, es a micro-nuclear. Ami olyan mint amik az atom-tengeralattjarokban vannak, csak legyen olcsobb es tomegesen gyarthato. A supply/demand fundamentalisan az energia es nuclear temaban ujra a legjobb sok ev ota. Cameco, Nexgen, Vistra, Oklo, Constellation.
https://imgur.com/Eju5PTS NDX-et nézve én addig még nem mernék shortba állni, amíg a fekete vonal nincs letörve, illetve talán letörés utáni felpattanás során egy újabb lepattanással bizonyítva, hogy az mostantól ellenállás és eldől(hetet)t a középtávú (1-2 év) trend.
1)Oil weekly meg 1-3 honap korrekcios idoszak varhato, mire a (b)=WXY alakzat keszen lesz. . https://imgur.com/a/NtCWprD . 2)NG weekly nehany honappal az olaj elott jar, mar a wave(3 of C) elso szakaszat kezdte meg. . https://imgur.com/a/i1ys01u . 3)CRB A nyersanyagok es elelmiszerek sokkal gyorsabban fognak dragulni, mint a reszvenyek. A ketto hanyadosa, DOW/CRB, tokeletesen mutatja a mostani szelsoseges helyzetet. A nyersanyagok arai sok ev ota messze lemaradtak a tozsde indexektol. . https://imgur.com/a/0fGz2TZ . DE mar elkezdodoben van a fordulat. . https://imgur.com/a/EkYMg79 . 4)SPY A reszvenypiacok Bull-->Bear fordulata nagyon valoszinunek latszik 2024. szeptemberben. Ezt alatamasztja a chartokon lathato fordulos alakzatok sokasaga, a hosszutavu fibo aranyossagok, es az a szlsosegesen optimista bullos tomeghangulat, ami talan csak 100 evvel ezelott volt hasonlo. . A Bear piacok nagyon sok formaban tudnak esni. Van amelyik szep lassan kezdodik, es van amelyiok heves, gyors esssel. Most ugy tunik, a masodik esettel allunk szemben. SPY a juliusi 5669 top utan 3 het alatt esett -11%-ot. Utana csinalt )10% recoveryt 4 het alatt. De a mult heten esett ujra -4%-ot, es ez sokkal gyorsabb esesi tempo, mint a juliusi eses elso hete volt. . Alapos a gyanu, hogy egy eso wave(iii) hullam elejen vagyunk. Raadasul szezonalisan egy notoriusan durvan eso idoszak kezdodott, lasd korabbi szezonalis chartok. . https://imgur.com/a/5x7BHPf . HA az utolso evekben volt crash-re magasabb esely, nos, akkor az most van. Hasonlitasul, inkabb csak a legrosszabb esetre emlkezteteskent, de egyelore kevesbe valoszinuen, bemasolom az 1929 crash kezdetet. Van hasonlosag. Akkor novemberben wave(a), az eses elso szakasza vegzodott novemberben. . https://imgur.com/a/XgEvqvh
Likviditás a piacokon valszeg továbbra is szűkül. A ktgvetési túlköltekezés kiszorító hatását és a magas reálkamatokat nem tudja offsettelni a QT lassitása és a kamatcsöki igérete. Attól nem lesz olcsóbb marginra részvényt venni. https://twitter.com/TomasOnMarkets/status/1827007619556311474
Financial Forecasts
cimu topic folytatasa. Minden fenti temaba vago hozzaszolast szivesen latunk.