Így már működik a linked :) Ha a 23-ai kék iv pontot is behúzod a csatornába, akkor kapsz egy felfelé menő szűkülő háromszöget. Így már rengeteg hely maradt a felfelé mozgásra. Igaz nagyon sok mindennel egyet értek azok közül amiket írtál, de annak, hogy ma/holnap kezdődjön egy ekkora szakadás, én személy szerint kicsi esélyét látom.
Köszönöm. Mostanában nem engedi bemásolni a linkeket. Lehet hogy ütök utána egy szóközt vagy egy entert és azt nem szereti. Vagy valami más probléma van, minden esetre ez már túl bonyolult a fórummotornak.
SPX (BEAR): https://tvc-screenshots.investing.com/tvc_79a42e9cb84fb088682e0958d755e33e.png ; . Kész a wave B felfelé, indul wave C le Elértük a párhuzamos csatorna tetejét. Még egy kicsit mehet fel, kb 20 pontot 6107 környékére, de utána zuhé . Megértem amúgy a motivációját azoknak is akik azt mondják, hogy innen örök felfelé van A masszív eufória már nagyon eluralkodott a tőzsdéken A long pozícióik az áprilisi esés után végre kiolvadtak És már várja a sok boomer hogy az örök longokkal megvegye a jachtot a megtakarítási számláról A smart money pedig meg se vette ezt a rallit A hedge fundok inkább adnak mint vesznek. Buffett bácsi (a legsmartabb) pedig cashben ül és várja a zuhanást a jó beszállóra De persze mindenki okosabb mint ő, csak véletlenül adott el mindent . Emellett nyáron nem szokott nagy esés lenni a tőzsdéken historikusan, inkább ősszel vagy kora tavasszal Ezt illik figyelembe venni Ettől függetlenül az áprilisi ralli egy nagyon overextended Bear Market ralli csak Jön a mélyebb korrekció A Bear Market rallinak a tankönyvi definíciója, hogy senki nem vesz tudomást róla, hogy Bear Market van 1930-ban a Great Depression közepén a tőzsde akkorát rallizott, hogy majdnem visszament a csúcsra Mégse nevezzük azokat az időket a legnagyobb Bull Marketnek A Bear Market másik (talán legnagyobb) ismérve hogy már Trump is veri az asztalt a kamatvágásért De minek is vágna a FED kamatot teljes foglalkoztatásnál és kicsit magasabb inflációnál? Azért mert Trump ezzel akar kifarolni a közelgő pénzügyi hurrikán elől, hogy ne ő vigye el a balhét Viszont a Fed-et ez nem érdekli, ők majd vágnak amikor SPX 3500-on lesz Sose vágtak (tartósan) kamatot ATH-n, mindig a legalján vágnak, erre tartogatják, mint muníciót . Technikai kép: Az április 7-ei mélypont és a párhuzamos csatorna teteje (6107) fibo 61.8-as korrekciója 5320.38 pont Ami pont az első rés lenne Azt mindenképpen betöltjük most Utána mi jön az kérdéses, de egyenlőre én tartom, hogy megyünk 4700-ra (max 3500-ra)
Az MRK-nál tudom, hogy a rák elleni "csodagyógyszerük" (Keytruda) licensze hamarosan kifut és ezért van nagyon alulértékelve. A Pfizer meg gondolom a Covid elmulta és a sikertelen fogyasztó tabletta miatt van leverve. Köszi, még kicsit jobban utánuk nézek.
Én most számolgattam át, hogy mennyit is fog érni, amikor elkezdődik a Phase 1 kitermelés. Csakis az első fázis 40e t éves kitermeléssel számoltam és 20%-os profitrátával. A részvényszámba azt számoltam, hogy az ORION kötvényt teljesen átváltják a nyitásig és az ATM-ben adott részvények felét fogják eladni, így kb 350m részvényre nőhet a darabszám. Így 14-es P/E esetén a Lithium Carbonat árától függően (10e-20e USD/t közötti scenáriókat nézve) 3.27-6.55 közötti, 20-as P/E esetén 4.68-9.36.
Az USA fém és bányász cégek átlagos P/E: 21.1 az elmúlt 3 évben. Az USA Metals & Mining átlagos profitrátája a wikipedia szerint 19.2 volr 2025 januárban.
Ez nagyon konzervatívan csakis az első fázist árazva, 20%-os profit rátával. Rengeteg a változó egy ilyen bevétel alapú érték meghatározás esetén, ezért is számolok nagyon konzervatívan. És ha hozzászámolsz több fázist, akkor mindegyik 40e tonna lithium carbonat-ot ad hozzá, így 2x, 3x, 4x is lehet a fenti árakra.
Én rövid távon nem várok semmit, ameddig a bánya nem nyit. Vagy a Li ára meg nem szalad egy kicsit.
Ami hosszabb távon megnyugtató, hogy a Rio Tinto tavaly vette meg az Arcadium Lithiumot 6.7bn USD-ért. Ha valakik értenek a bányászathoz, akkor ők. És ha ők látnak jövőt ebben, akkor az nagy megerősítés számomra.
Azt látom mindenki látszólag együttműködik vele, legyezgetik az egóját, közben megvárják míg arcul csapja a valóság. Béka Nobel díjat neki :-) De utána szüntessék is meg a Nobel díjat, mert onnantól értelmetlen.
Nem hiszem, hogy érdemes szembemenni Trumppal, sztem alkalmazkodni kell a MAGA, és a TACO-hoz. Most bemondta a békét (bár semmi köze hozzá) sajnos úgy tűnik egyedül az EU-ban van még valamennyi valóságérzés, kivéve a Nobel békedíjat (ami ellen Sir Nobel sztem exhumálva zombiként harapósan tiltakozna), de ez van, survival of the fittest.
NVO Lenyegben egyetertek: a kozeptavu kilatasok pozitivak NVO es LLY szamara, a fogyi tabletta miatt. A Wallstreet kb. 2 eve vette eszre mekkora potencial van a fogyas temaban es felnyomta NVO arat 50-->150$-ra. De aztan elojottek tobbfele problemak. Az elso a kielezodott verseny, mar vagy 10 gyogyszergyar hozza a gyogyszert. Nagyjabol egyformak. A masik a lefele csuszo arszint, es NVO eseteben a CEO csere is bezavar. . Az NVO sales novekedes Q1-re 25%-->17%-ra lassult 2 ev alatt, es ez varhatoan jovore is lassul. De a profit (mert kozben azert az NVO inzulin termek volumenek is novekednek) Q1-->Q1 alapon 79-->101 cent nott. Iden a profit EPS= 4.10-4.30$/sh lesz, a mostani 70$ arfolyamon ez PE=17. Es van 2.5% osztalek is. A 18Mrd adossag elfogadhato az 50Mrd koruli total sales mellett. NVO profitja 2 ev mulva 5$ korul lesz, es egy PE=20 mellett van benne 40% arfolyam potencial. . https://imgur.com/a/d77Xw5A . Akinek nincs gyogyszer cege, azert erdemes a levert PFE es MRK, MBY temakat is megnezni. Pl. a Pfizer PE=11, es 7% osztalek PL. MRK PE=9, es 4% osztalek. Kozep es hosszu tavon ezek csucs minosegu cegek, es most olcsok.
A DCF-nél milyen paramétereket használsz? Én 10 és 5 éves USA kötvény között vacilálok. Illetve Terminal Value-hoz mit használsz? Csak FCF-re számolsz, vagy más mutatóra is?
Trump nem érti a világot, globalizált világban már nem lehet elszeparálódni, mert, ha EU-t szívatod akkor nem adsz el több fegyvert, szolgáltatást, stb. nekik. Ha Kínát, akkor meg nem lesz ritkaföldfém mágnesed, ami kb. mindenhová kell a minőségi fülhallgatótól kezdve a közúti-, űr- és harcjárművektől a fegyverekig. A vége ugyanaz a gyárak leállnak vagy bezárnak, munkahelyek megszűnnek embereknek meg nem lehet AI kaját adni.
Köszi, én is hiszek az AMD-ben. Én nem gondolom, hogy sokkal lejjebb fog jönni. Ha igaz, hogy az új chipek (MI350 és MI400) és rack (Helios) tényleg annyival kevesebb energiát fogyaszt, akkor nagyot mehetnek vele. Én nem vagyok annyira benne a tech világban, de az NVDA szerintem eléggé a maxra van árazva és elég egy kis bökkenő, leáll egy gyártósor pár napra, máris beszakadhat az árfolyam. Akkor viszont elgondolkozom majd a vételen. Gyógyszeriparban még az MDT-t és a MRK-t néztem meg felületesen. Ha jól emlékszem ezeket elég szépen vették a szenátorok, így szeretném a közeljövőben jobban megnézni őket.
Így is igaz az infláció veszély szerintem. Augusztus- szeptemberben simán megütheti a számokat a +10%-35%-os vám. És lassan letelik a határidő a reciprokális vámokra. Bár nagyon meg lennék lepve, ha nem hosszabítanának a határidőn. Szerintem amennyiben 10%-nál nagyobb vám lesz a nagy kereskedelmi partnerekre a végén, az elhozhatja az inflációs félelemet és később az inflációt is. 10%-nál talán még sokat be fognak nyelni a cégek, de nem hiszem, hogy mindent. Akkor jöhet az "átmeneti inflációs" narratíva ismét. Addig is jöhet még egy kamat csökkentés akár a következő hónapban, főleg ha a munkanélküliség adatok tovább romlanak, közben meg az infláció szinten marad/kicsit csökken. Én azt gondolom, hogy most lesz egy kis öröm és boldogság, aztán jöhet lassan a fekete leves. Lehet a média nem foglalkozik ezzel most (vagy csak én nem látom), de Trump intézkedésienek hatásai lassan beérnek.
Az emberiség egyre inkább képernyő- és kütyüfüggő lesz/lett, ami jó az amd-féle cégeknek. De ugyanakkor egyre kevesebbet is mozog, jár szabad levegőn, hitvány kajákat eszik, közben szépen hízik, cukorbeteg lesz, ami meg a novo kilátásait befolyásolja. Az instán meg még akárhol is rosszul mutat a duci selfie, valamit tenni kell ez ellen és ha tablettával lehet fogyni mozgás helyett 100-ból 99-en ezt választják, most szándékosan nem azokról beszéltem, ahol betegség áll a túlsúly mögött.
Jó elemzés, abszolút egyetértek. Ha szeretném a gyógyszeripart akkor vennék LLY-t én is. De az UNH és a NOVO nekem bőven elég pharmabol, igazából talán idegesít is :) mert AMD eladásból ment pénz a NOVO-ba value es DCF alapon, és AMD azóta hogy eladtam száguld mondjuk előtte is szépen hozott nekem. Igazából csökkenteni akartam a tech kitettségem főleg egy Trump tweet miatt. SMH ETF egyik legnagyobb holdingom. Majd meglátjuk hogy 1-2 év múlva melyik hogy áll AMD vs Novo, pár hónap nem táv befektetési szemmel nézve, da NOVO szenved és LLY is messze van az ATH-tol. De value van. AMD oldalon viszont hatalmas growth lehetőség... AMD-t szeretném visszavenni de olyan 110-120 között kérdés hogy lesz e és mikor ott. Utólag mind okosabbak vagyunk ez ilyen
Financial Forecasts
cimu topic folytatasa. Minden fenti temaba vago hozzaszolast szivesen latunk.