NVDIA már pár hete bejelentette amit te is mondasz, hogy inkább a DELL-nek meg a többieknek szállít, távol akarja magát tartani a könyvelési problémáktól és bármilyen gyanútól, hogy benne lennének ilyesmikben. Illetve az SMCI növekedése ettől függetlenül is megtört már, bár ugye nehéz pontosat tudni, mert nem lehet bízni a kiszivárgott adatokban, meg nem tudni az eddigi jelentésekben mi igaz. Én bottal nem piszkálnám amíg nem tisztáznak mindent. Sztem túl kockázatos, de ezt lehet az mondatja velem, hogy volt annó Wirecard-om :D
SMCI: sokkal ovatosabb hozzallast javaslok ++++++++++++++++++++++ Super Micro Computer's stock price has dropped nearly 50% in value over the past three months. A short report by Hindenburg Research accused the company of accounting manipulation, improper revenue recognition, and undisclosed related-party transactions involving entities owned by CEO Charles Liang's brother, which serve as key suppliers to Super Micro. . The report claims that these transactions were circular, where payments moved between Super Micro and these related companies without clear economic benefit, potentially inflating revenue and margins. It also points to potential export control violations, including shipments to Iran, and suggests that the company may have rehired certain employees involved in previous accounting issues after a 2020 SEC settlement over prematurely recognized revenue and understated expenses. . The company announced a delay in filing its annual report. This news came a day after Hindenburg disclosed its short position. Although the company did not directly acknowledge the short report, the timing of the10-K delay heightened investor concerns. This was compounded by signs of a weakening competitive position, as key customers like Nvidia and Tesla reportedly shifted some business to rivals. . Well, it might be easy to remain optimistic about the company's underlying fundamentals despite recent controversies. Strong demand for Super Micro Computer's products, driven by its strategic position in the rapidly growing artificial intelligence server market, is a major positive, with the market expected to reach $275 billion by 2026/2027. The company maintained a premium margin over competitors, especially in Tier 2 cloud markets that prioritize speed and performance. Only venturesome investors may be tempted here. It is important to recognize downside risk. Governance concerns, regulatory scrutiny, and competitive pressures should continue to weigh. ========================= Eerosen ketlem, hogy az NVDA kartyak szallitasaban megmaradna az SMCI prioritasa, NVDA aligha akarja magat besarozni. Semmi kedve egy zuros ceggel dolgozni. Most inkabb a versenytarsakat, mint HPQ DELL TACT nezegetnem.
Gaztermelok 1)Devon, DVN Egyike az 5 vezeto gaztermelonek, eves arbevetele iden 15.7Mrd$ korul; a termeles fele olaj, fele NG. Iden vegre a termeles felgyorsitasa a kiemelt programjuk, a 2021-es WPX-el valo merger ota a 3 eve eso gazarak trend megfordulhat es ujra emelkedik az arbevetel. 2024 profitok: 116+ 141+ 110 cent, es Q4-re +113cent a konszenzus, az EPS=4.80$/sh. Az arfolyam 39$, szoval PE=8, olcso. Devon azt igeri, a free cashflow 70%-at adja vissza az invesztoroknak osztalek es visszavasarlassal. Mivel FCF iden 10$ korul lesz, es 2 ev mulva talan 13$, ez baratsagos kilatas. A profit jovore 5$, 2-3 ev mulva 7$ korneyken lesz, es egy PE=10 mellett ez kozel duplazo target. . 2)LNG A liquid Ng business kiralya iden osszessegeben jol teljesit: 2.13 + 3.84 + 3.93$/sh negyedevente, igy negyedevente 150-170 hajonyi LNG eladas, es 4Mrd$ bevetel, ezzel EPS=13.5$ profit osszejon. Cheniere noveli a kapacitasat, uj terminalok epulnek, tovabbra is evesen 10-15% novekedes lesz. Az arfolyam 215$, PE=15 szoval joval atlag feletti az ertekeltsege. Az osztalek 50 cent/n.ev, ez szereny 1% hozam Szerintem egy visszakorrekcio utan sokkal jobb vetel lenne, itt kisse tulvettnek latszik.
Olajoriasok 2)Chevron, CVX A Q3 kimondottan gyenge, 2.48$/sh profit, tavaly 3.48$ volt Evesen is van 30% visszaeses, EPS 13.5-->10.5, es ebben nincs rendkivuli adotartozas kiadas se A Hess akvizicioval megszerezheti a Guayana olajmezzok egy reszet, ha XOM-al kiegyeznek. Igy jovore tobb olaj jon, talan jobb arak is lesznek, es a profit visszamegy az EPS=12-13$/sh savba. Az osztalek iden 4*1.63 $, ami baratsagos 6% hozam. CVX kozep es hosszu tavon is jo inveszticio. . 3)Exxon, XOM Q3 profit 1.92$/sh, tavalyhoz -15% visszaeses. Evesen EPS=8$/sh korul lesz a profit. A mostani 120$ arfolyamon PE=15. Es van 3.3% osztalek. . 4)BP Az egesz idei teljesitmenye pocsek, Q3-ban 7 cent profit, evesen 1.0-1.20$/sh EPS lesz. Nade, tavaly EPS=5.10$ volt ! nagy visszaeses van, az arfolyam 40-->28$ zuhant. . BP leepitesben van a tulhajtott ALternativ Energy projektekbol. Es a finomitoi marzsok is javulnak. A konszenzus velemeny az, hogy 2025ben negyedevente 1$ koruli profitot tud hozni, evesen EPS=4. Akkor viszont a mostani levert arfolyam jo recovery potencial. Es kozeeptavon BP elerheti a 6$ profit szintet, es 3 ev alatt duplazas a kilatasa. Az nem rossz; es amig varunk ra, addig is fizet 6.6% osztalekot. Ennyit nem adnak a bankban sem.
Olajoriasok 1)PBR (meg mindig a legjobbnak latom) A Q3 profit szep recoveryt mutat, 90cent/ADR, nagyjabol ez a PBR "normal" negyedeves teljesitmenye. Az utolso ket ev, 2023=1.12+0.90+0.84+0.96= 3.82 $/ADR, es 2024=0.74-0.06+0.90 es varhatoan Q4 is 85-95 cent/ADR lesz. Igy az idei EPS=2.5 $/sh varhato, ami kb. -25%. visszaeses. . Oka az idei Q2 profit-bezuhanasnak az, hogy PBR a kormannyal valo adovitat lerendezte. Ezek alapjan a jovo evre 3.60-4.00$/sh a profit kilatas. Az arfolyam most 14.4$, PE=5.5 olcso. Am, ugyanezzel a PE szorzoval jovore baratsagos 18-20$ arfolyam savba mutat. . De az egeszzen kiemelkedo osztalek iden is csucs a piacon: Iden eddig 37+35+16 cent utan a Q4-re kiemelkedo 150cent/ADR varhato, ez 13.5% hozam lesz. A beruhazasokat novelik, uj furasok indulnak, iden 1.87-->2.5$/sh szintre no. Az arbevetel a gyengebb olajarak miatt 102Mrd-->94Mrd esik vissza eves szinten. Az adossag 45mrd$, az 5 evvel ezelotti 65Mrd4-rrol szepen lecsokkentettek. Van 15Mrd$ cash, a net adossag az arbevetel 30%-a, szoval ezt mar nem erdemes eroltetni csokkenteni. . Mi varhato? 2-3 eves tavlatban EPS=5 - 6$, osztalekban 3$, es arfolyamban 18-24$ a varakozasom. Nagyon nehez ennel jobb fundas parametereket talalni.
Szerintem húzzák még az időt, máig kellett benyújtaniuk valami tervet. Én csak azt olvastam, hogy szeretnének ilyesmit tenni, vagy van szándékuk rá, de mondjuk elfogadott ilyen tervről nem tudok. Viszont ha jól értem van 15 nap mától amíg valami meghallgatást is kérhetnek és talán addig eldől, hogy kapnak-e felmentést vagy 180 napos hosszabítást a delisting alól. Viszont az is van, hogy régebben már sumákoltak és ki voltak pakolva szóval valszeg nem lesznek velük elnézőek, ha nincs jó terv és bizonyítékok, akkor itt bizony delisting lesz. Én nem tartanám a részvényüket ilyen kockázatok mellett, ahhoz azért túl magasan van most is még az árfolyam.
CROX napos, hetes charton rekord tuladottsagot mutat, szerintem tulreakcio, de jo lehetoseg lesz belevenni. 89 korul maradt egy res, amit tolthet egy leszurassal. Felfedezheto egy 34 hetes periodikussag a melypont es a csucs kozott. Ha mostanaban emelkedni kezd, akkor juliusra varhato a 180 dollar feletti csucs. Ez egesz jo +100% hozam 8-9 honapra, ha veletlenul igy tortennel.
SMI svajci index egyelore annyi biztos, mostanaban hetekkel korabban kezdett esni, mint a tobbi EU index. Viszont epp most kesznek gondolhato az elso hullam lefele, es innen akar egy minimalis, de akar nagyobb recovery is indulhat. . https://imgur.com/a/ey8oTJW . Napos idotavban: haSMI20 a 2022.dec 12.980 szintu topjat a bull piac csucsanak gondoljuk, akkor a 2024. aug csucs wave(2), es sokkal lejjebbre tarthat. Mert akkor a penteki 11586 alj mar a wave((i) of 3) volna. Szerintem daytrade-re SMI most eppen lehet jo, de nem kozeptavu diverzifikalasra.
SPY daytrade A mai recovery a penteken befejezodott (iii) hullam utani vart wave(iv) hullam. A merete mar eleg nagy ahhoz, hogy kesz legyen barmelyik percben. A fibo38 vart max.(iv) meret 5912-nel van, es ennek merev ellenallasnak illene lenni, nem szamitok attoresre. Innen wave(v ) indulhat le. . https://imgur.com/a/VB77GJa
Financial Forecasts
cimu topic folytatasa. Minden fenti temaba vago hozzaszolast szivesen latunk.