ma reggel megmondta a főnök, hogy óriási eu-s pénzek fognak jönni a digitalizációba és a zöld gazdaságba! a teljes keret felét kell erre a két területre fordítani.. erős lesz.
Szerintem figyelembe veszi a peer group EV/EBITDA-ját mert hivatkozik is rá a 2019.12.17-es elemzésben. Egyébként azóta van érvényben a jelenlegi célár: In summary we adjusted some parts of the model: the WACC was lowered (partly due to the Bond Funding for Growth Scheme) the uncertainties and risks were taken into account (mentioned above: services
and trading are more difficult to forecast) the terminal value was determined based on the peer-group’s next year’s
EV/EBITDA of 6.4 we doesn’t take into account a second public offering ALTEO is still a growth story
Based on above we raise our one year target price from HUF 1049 to HUF 1070. Tehát ha elvileg más nem de az biztosan változott méghozzá valószínüleg nőtt. Szerintem azért változott a WACC-is valószínűleg még alalcsonyabb lett, de majd meglátjuk.
Már írtam korábban, hogy szerintem nincs olyan, hogy "felülvizsgálat alatt", az azt jelenti, hogy bocs mennem kell a gyerekért az óvodába, majd 2 nap múlva beírom. Hanem, hogy majd jön, ha olyan adatok érkeznek, amik alapján lehet számolni. https://alteo.hu/befektetoknek/az-alteo-nyrt-kozlemenyei/penzugyi-naptar/ Ez szerintem (!) március vége. +azóta utánanéztem, az elemző csak a dcf modell szerint számol, esetleges peer group korrekció nem játszik. Én (!) nem számítok arra, hogy az új célár a jelenlegi prompt ár fölé kerülne.
+ kis kiigazítás a rend kedvéért :D a "számolgattunk a pannergyben" = Signal számolt, mi meg, mint lelkes amatőrök próbáltunk egy fél %ban asszisztálni
Alteo Nyrt.
egész magas színvonalú, és meglehetősen informatív (Wallis jelenlét ellenére).
a menedzsment is jónak tűnik.
ez az év már komolyabb EBIDTA-t és eredményt sejtet.
A METÁR életbelépése mérföldkő lehet a cég életében.
ugyan még illikvid, de 3 befektető kapott kb. 160 ezer db-ot a Wallistól, lasssan kezdenek forgalmat és közkézt csinálni.
Ez persze kell is, hiszen tőkeemelést terveznek. (Magyarországon kívül szeretnének terjeszkedni, ami a jelenlegi helyzetben inkább pozitívum)
Tevékenységileg E-Starhoz hasonlítanak (másban nem), de alternatív energiák felé mennek, kevesebb önkori és lakossági, több ipari ügyféllel.
A kötvényekből befolyó pénzből jelentős Ebidtát tereme4lő cégeket vettek eddig.
A Wallis miatt nem valószínűsíthető az E-Starhoz hasonló végkimenet.
Kérdés, mennyire akarnak kisbefektetőket is beengedni.