Topiknyitó: forest_30 2007. 04. 03. 10:24

Mtelekom  

Ujra motiváció van a paperban
Rendezés:
Hozzászólások oldalanként:
SBob péntek, 16:50
Előzmény: #261779  harding
#261780
megválaszoltad, hogy mire gondolt a cikk írója a "normalizáció" alatt. Amivel számolsz, az korrekt, viszonylag kiszámítható néhány év időtávlatában. Ebből a várható, korrekt árfolyamot is ki lehet számolni, ahogyan  Fezo is írta, 10éves állampapír + 1-2%. És már készen is van, ilyen egyszerű, mindenki nyugodtan aludhat, mert ennyinek és ennyinek kell lennie az árfolyamnak. De ennyi lesz az árfolyam egy olyan környezetben is, ha ne adj Isten az OTP 10ezer alatt, a MOL 1000 alatt lesz? Vagy az már biztos, hogy ilyen soha nem történhet meg? A BUX három éve 45ezer volt, most meg 130ezer felett van. Kijelenthetjük, hogy ezután sosem lesz már recesszió és soha nem fog bezuhanni. És kijelenthetjük azt is, hogy ha esetleg mégis, akkor az biztosan nem fogja befolyásolni a telekom árfolyamát.  Kijelenthetjük?
harding
harding péntek, 16:27
Előzmény: #261776  SBob
#261779
Ez ugye éves szinten 240-250Ft-os EPS-t jelent! A Concorde cikke alapján MTel akár 100%-os osztalék kifizetésbe is válthat (mondjuk szerintem nem így lesz) a TMUS teljes felvásárlás és abból eredő finanszírozási okok miatt.
Házi feladat kiszámolni, hogy ez mekkora részványárat jelent, ha az EPS áram reálértéken marad. (Egyelőre maradnék a kalkulációban a 7%-os kockázatmentes (nominál) hozamú környezetnél.) 
harding
harding péntek, 15:54
Előzmény: #261775  SBob
#261778
Csókolom... mit jelent a normalizáció? Ezek szerint most nem-normalizált állapotban van Telóka? Gerjesztett állapotban?
apocca
apocca péntek, 14:38
Előzmény: #261776  SBob
#261777
SBob péntek, 14:28
Előzmény: #261775  SBob
#261776
"Nettó eredmény tekintetében így 56 milliárd forint közeli profitot érhet el a Magyar Telekom, amely éves alapon 3 százalék feletti növekedésnek felelne meg.Az EPS így meghaladhatja a 63 forintos szintet, az erős profitabilitás pedig további teret nyithat idővel a részvényesi juttatások bővítése előtt is. A menedzsment által prognosztizált éves célok kapcsán sem várható változtatás."
SBob péntek, 14:26
#261775
SBob péntek, 13:57
Előzmény: #261773  oaxaca
#261774
mivel magam is nyakig benne vagyok, nyilvánvaló, hogy azt kívánom, hogy legyen igazatok! Csak egyetlen problémám az, hogy amikor 300Ft-nál azt írtam, hogy én 800Ft alatt én biztosan nem fogom elszórni, akkor inkább megy majd az utódoknak, akkor senki sem állt mellém ezzel a véleményemnél, ellenkezőleg. Rád sem emlékszem, hogy mondjuk az évekig várt 500Ft -os SMS-es ár felett azt írtad volna, hogy nincsen túlárazva. 500Ft óta mindenki csak a "nagy korrekciót" vizionálta. Nem jött. Ma pedig már mindenki a mai ár többszörösét vizionálja. De legyen igazatok! 
oaxaca péntek, 13:37
Előzmény: #261770  harding
#261773
En is igy szamolok. Ha sikeresen elindulunk az euro fele vezeto uton, akkor mondjuk 5 ev tavlataban a 10 eves allampapir hozam le fog csokkenni (mert le is kell) a jelenlegi 6%rol 4re kb. Ehhez ha veszunk egy viszonylag ovatos 200ft-os oszalekot addigra, akkor a keplet egyszeru, 5000ft-os arfolyam lesz. Persze sokminden tortenik addig, de ez egy teljesen logikus forgatokonyv. Es persze hab a tortan, hogy kozben meg kiszedjuk az 5 evnyi osztalekot.
harding
harding péntek, 13:25
Előzmény: #261769  gaborkeszthely
#261772
Jobbaknak nettó az osztalék ;)
...aki TBSZ-en tartja, és nem töri fel idő előtt.
SBob péntek, 13:16
Előzmény: #261765  apocca
#261771
Nem a DT-re gondoltam. Az miért is tette volna a háttérben? Én emlékszem erre. Itt a fórumon biztosan beszéltünk akkoriban erről. Nem volt publikus, csak egy két cikk foglalkozott vele, de a telekom sem kommentálta. Vélhetően az állam, vagy valamelyik mellékszereplője volt a háttérben, ha igaz volt egyáltalán. És 1300Ft körüli összegről beszéltek. Vélhetően igaz volt, hiszen előtte fuccsolt be az állam ez irányú próbálkozása a saját szolgáltató létrehozásával, illetve a T-Systemre is érkezett vételi ajánlat az akkor még alig látható 4IG részéről, ami végül szintén meghiúsult.
harding
harding péntek, 13:15
Előzmény: #261760  SBob
#261770
Az én véleményem kicsit (nagyon) más:
Szerintem most sokkal erősebb és versenyképesebb a vállalat, mint 20 éve, de akárcsak 10 évvel ezelőtt. Korábban egy monopolisztikusabb piacon, kisebb teljesíménnyel is magasabb árfolyamot és osztalékot tudott fizetni a cég.
Viszont most sokkal erősebb teljesítménnyel, és érett termékpalettával is csak nyomott az értékeltsége/osztalékfizetési képessége. A mostani árfolyamban van: országkockázat, inflációs várakozás, telekommunikációs versenyhelyzet egy feldoppingolt állami szereplő miatt, önkéntes ársapka, stb.
Szerintem többet ér a vállalat, mint amit árfolyamban most látunk. Nagyon kíváncsi leszek az elkövetkezendő néhány évre, mondjuk 2030-ig. Azt állítom, hogy a különböző kockázatok kiárazódásával néhány év alatt  (3-4 év) duplázzuk az árfolyamot. 
gaborkeszthely péntek, 13:12
Előzmény: #261766  Ishar
#261769
A 154 Brutto
apocca
apocca péntek, 13:11
Előzmény: #261767  fezo21
#261768
azt max rékasinak hozhatták elő, mikor 2018 nyarán az mtel vezetője lett.
fezo21
fezo21 péntek, 13:03
Előzmény: #261765  apocca
#261767
Szerintem állami ajánlatra gondolt, nem DT-re.
Ishar
Ishar péntek, 12:57
#261766
R: 2432 + 154 = 2586. Nagyon szép! :)
apocca
apocca péntek, 12:54
Előzmény: #261760  SBob
#261765
a dt nem tett a múltban és ez idáig vételi ajánlatot (legjobb tudomásom szerint)
Carloska péntek, 12:47
Előzmény: #261763  Odor
#261764
2.
Odor
Odor péntek, 12:44
#261763
jöhet a következő tippjáték
Mikor érjük el a 2500-at újra?
1. Jövöhéten 
2. 05.31 ig
3. Június végére
4. Nem érjük el
nyau péntek, 12:40
#261762
4iG fórumban is majd azon fognak vitatkozni 25 év múlva, hogy ért-e 5000 forintot?
fezo21
fezo21 péntek, 12:33
Előzmény: #261760  SBob
#261761
Azt azért nem gondolnám, hogy egy osztalékrészvénynél mellékes lenne az osztalék. Hosszútávon általában az állampapír + 1...2 százalék osztalék arányban szokott beállni az árfolyam.

Topik gazda

forest_30
1 1 1

aktív fórumozók


friss hírek További hírek