meg kellett próbálniuk és ezt tudtuk mi is, még ha belül bízunk is benne, hogy mégsem fogják bírni letörni... több hónapja tartják és a short költségek emelkednek...
A szektorban lévő pontenciált figyelembe véve, ez egy teljesen realis vízió lehet. Mind a megvalósításhoz, azaz, hogy a WDI ilyen ütemben tudjon növekedni (új, nagyobb, nevesebb partnerek), mind pedig ahhoz, hogy mi befektetők ebből profitálni tudjunk, az első lépés az, hogy a 2019-es évet E&Y és KPMG is hitelesítse. Továbbá remélhetőleg az elmúlt 1 évből levonták a következtetés és nem követnek el amatőrebbnél amatőrebb kommunikációs hibákat, ill. meglesz a kompetens staff is a fejlődés elősegítéséhez. Én mindenesetre még júni. 4-ig pesszimista maradok.... :) persze reménykedek benne, hogy még idén bekövetkezik ami a Tesla-nal nemrég... :)
Wirecardnak, pontosabban MB-nek van egy 2025-ig szóló víziója. Ez alapján a követkető 5 évben átlagosan 25%-os növekedés várható évente. 25% -os növekedési Nos, ha az első évben 1 milliárd a profit, akkor 2. év: + 1,25 milliárd = 2,25 milliárd 3. év: + 1,56 milliárd = 3.83 milliárd 4. év: + 1,95 milliárd = 5,78 milliárd 5. év: + 2,44 milliárd = 8,22 milliárd Jelen pillanatban 10 mrd a kapitalizációja a cégnek. Ha a teljes éves nyereségeket srv-ra fordítanák, akkor MB és bef. köre pakkját nem számolva - cca 20% -, az 5.év végére kényelmesen felvásárolhatnak minden egyébb részvényt, de akkor még ott van 25-30%-nyi hiányzó pakk, ami a shortosoknak kellene. Lehet persze azzal jönni, hogy nemhogy 5 év, de még az idei évet sem tudja biztosra senki. Igen, de ez nem utazási iroda v. légitársaság. Egy olyan szektor ami rohadt nagy átalakulás előtt van, kivételesen a kormányzati és felhasználói igény is azonos, vagyis minél inkább redukákni a kp forgalmat, növelni az elektronikus fizetést. Ez jelenleg világszinten 75-25 a kp javára. Öt év múlva nem tudom mennyi lesz az arány de várhatóan jócskán csökkenni fog a kp előnye a kesőbbiekben pedig biztos, hogy át is fordul.
Bafin-tól én semmit nem vártam....mondjuk a jelenlegi helyzet és kommunikáicó alapján, lehet arra megy ki a játék, hogy a WDI-vel összejátszva mégjobban felbátorítsák a shortos brigádot, hátha itt a nagy ide-oda tologatásban valaki véletlenül felfedi magát..
Mint tudjuk a Bafin felfüggesztette egy időben WC shortolást, mert látta a piaci manipuláció bizonyítékait... "most nem tervezik a felfüggesztést, mert a nettó short növekedés önmagában nem indokolja"...
lefordítom... a Bafin kibaszottul nem tudott semmilyen konkrét bizonyítékot találni, amivel bíróságon is tudna támadni a short körrel szemben, ezért elsimította a dolgot, sőt napjainkban látványosan meghátrált és most a WC körül próbál érdemi eredményt elérni és ezzel a szarrá amortizált tekintélyén javítani...
A jó hír az, hogy a short finanszírozási költség meredeken megugrott, ami valószínűleg azért történik mert egyre nehezebb shortra kikölcsönözni részvényt, ellenben a rossz hír az, hogy a shortra további igény is mutatkozik. Ihor szerint május 8 volt a csúcs, akkor 4 milliónyi kölcsönözhető papír volt elérhetó a piacon, mindösszesen 1,25% költség mellett.
Márpedig jó ha hozzászoknak hogy a 2016-18-as hiányzó tpa láncszemek örökre hiányozni fognak, azokat se könyvvizsgáló, se hatóság nem fogja megtalálni. Egyébként pont ma akartam írni erről. 1, A KPMG a fenti időszak árbevételének 13%-át, közel 1 mrd EUR-t nem tudott leellenőrizni. Ez viszont nem a WDI hibája, hiszen ők a bevételeik bizonylataival elszámoltak a KPMG felé, viszont a KPMG harmadik fél írányába vonatkozó ellenőrzés nem tudott megvalósulni - vagy azért, mert már nem is létezik a cég, vagy egyszerűen leszarták a KPMG egyeztetési igényét. Ezért mondta azt a jelentésében, hogy sem megerősíteni, sem cáfolni nem tudja ennek a 13%-nyi bevételnek a valódiságát, hiszen a WDI elé rakta ugyan a bizonylatokat, de a másik oldalon levő adatokkal nem tudta leegyeztetni a partnerek nemleges közreműködése miatt. Megjegyzem, ezt hatóság kikényszeríthetné, de nem hinném, hogy valaha eljutna idáig ez az ügy, ráadásul azon partnercégek akik már lehúzták a rolót, azoknak már hiába mennének utána. 2, A McCum banda állítása szerint ebből az 1 mrd-nyi kétes bevételből származott a WDI nyereségének több mint a fele, amit egyszerűen egy excel táblából olvastak ki. Nagyon komoly állítás valóban. Lehet hihetőbb lett volna ha üveggömből jósoltak volna. 3, Indiai cégvásárlás. Valakik valóban elsikkaszthattak néhány 100 milliót a cégből, de mindezt úgy tették, hogy törvényileg ne lehessen semmit kezdeni vele, ráadásul ez is azt mutatja, hogy a cégben volt zseton rendesen. Ha valaki nem tudná miről vam szó, annak dióhéjban. Egy indiai céget vett meg a WDI 2017-ben, 400 milliót körül fizetett egy meghatározhatatlan tulajdonú offshore cégnek érte. A szépséghiba csupán ott keletkezett, hogy ez az offshore cég alig pár hónappal előtte vette meg ezt a céget az eredeti tulajdonosaitól potom 50 millióért. Aztán ebből lett egy per is, az eredeti tulajdonosok átverve érezték magukat, a WDI-től követeltek kárpótlást, a bíróság meg elküldte a sóhivatalba őket. Mintha itthon O1G és a pénztárosa nem játszaná el ugyanezt a közpénzekkel, de Borkai is ugyanezt játszotta el a parasztokkal amikor az Audinak begyűjtötte a földeket. Szóval jogilag támadhatatlan erkölcsileg meg.... 4, Szingapúr.... ott még a KPMG szerint sincs semmi látnivaló.
Bank Of America ma "jelentése", mert közzétételi kötelezettségből viccet csinál... 06.05.2020 2111684 db short, ami 1,71 %
07.05.2020 0 db short... ma 14.-e van 1 hete volt, befejezte az ügyfeleinek shortra kiadott kereskedést és ezt a több mint 2 millió papírt eladta... ma ki tudja mennyi van... követhetetlen...
Tök igazad van, az se komplett aki rájuk hallgat. Ebben Trumpnak igaza van, ezek manipulátorok, akkor is nyernek, ha esik az árfolyam(a shortosokkal) és akkor is, ha emelkedik. JP Morgan nincs egyedül, ugyanez az UBS, a Goldman ezek is neutrálok jóval magasabb árfolyammal, mint a mai.
JP Morgan elemzés is egy komplex faxság... sztük a konszenzustól elmaradó adatok jelentek meg, és nem sikerült a kereskedésben a pozitív ugrás... ilyen globális környezetben, mikor esett minden mint a kő... addig nem látható az operatív üzleti tevékenység és jövő, amíg a több évvel korábbi tpa részletek nem tisztázottak teljes mértékben... majd megerősítik semleges(!) címkével a 150(!) eurós célárat 83 körüli árfolyamnál... látszik, hogy gőzük sincs mit firkálnak... ha eleve rinyálok egy kibaszott papír esetében akkor a célárat nem közel duplázom, hanem leviszem a mélybe, indokolva, hogy a kockázatok miatt X% mértékű diszkontot tartok reálisnak... de mindegy is, a legtöbb befektető lesz*ja ezen "elemzőket", mint ahogy ők is hülyének tekintik az olvasókat (vagy akár az ügyfeleiket is)... számunkra az eredmények a fontosak !
Ha esetleg valaki shortolni akarja, akkor itt van 15.000 db kölcsönözhető részvény 8% feletti finanszírozási költséggel. https://iborrowdesk.com/report/IGP.LN
A jövő számomra nem kérdés, az sem kérdés, hogy akkora gáz nem lehet a könyvelésekben, mert az már rég kibukott volna. Tehát ez az egész ügy le fog csengeni, de amig a 2019-es évet nem zárják le, addig lehet manipulálni.
TILP: Wirecard-nál a KPMG vizsgálta az állításokat, és az árfolyam . április 27-én 40% -kal visszaesett. A KPMG a Wirecardot nyilvánvaló hiányosságokkal "vádolja" - TILP szerint vádolja, egyébként a KPMG nem vádolt senkit - , ezen információkat a Wirecard évek óta titkolja. Az árfolyam-veszteségeket 2016. február és 2018. április 27-ig tartó időszakra lehet igényelni. A kár konzervatív módon kerül kiszámításra, a részvény vonatkozó vételárának 32% -ával. A lehetséges kárigény íösszegét 5 milliárd euróban határozták meg. A kárigény meghatározásakor a VW esetét vették alapul. 1, Még a KPMG sem tudta bizonyítani, hogy a számok helytelenek. 2, A VW maga ismerte el a cselekmény, a WDI egyelőre semmit nem ismert el. 3. A pert már a kezdetektől fogva kudarcra van ítélve, mivel a kár vagy a károsodás elmulasztása a tőzsdei kereskedelem sajátossága miatt nem számszerűsíthető. Ezen okból kifolyólag a VW is jóval kisebb kártérítésben egyezett meg a felekkel. Ez csak azért történt így mert elismerte bűnösségét és elismerte, hogy ezért felelősséggel (kártérítéssel) tartozik. Egyébként a bírósági eljárás még a mai napig és még jó pár évig vagy évtizedig tartana.
Igen, 50% körüli a diszkont, ezt én is írtam. A kérdés, ez mennyire alaptalan? Igazad van, fontos a szektor. De a szektor hatás már benne van abban a kalkulációban, hogy 30 % növekedést fenntarthatónak veszem. Ezen felül ki mondja, hogy nem túlértékelt jelenleg az összes felsorolt cég?
volt igen, de az teljesen kiesik a jelen oldalazó trendcsati dupla alj alakzatból... részemről ez inkább csak annyi, hogy a 80 környéket harmadszorra is tesztelte... de mindez mű(vészet) értékeléstől függő...
Jó az értékelés, de egy valamit kifelejtettél a képletből, mégpedig a szektorális értékeltséget. Ez az egyik legfontosabb tényező ebben a matekban, hiszen a következő 5-10 év egyik leggyorsabban fejlődő iparágáról beszélünk, ahol rengeteget számít az innováció, mondhatnánk úgyis, hogy a K+F. Mások elkészítettek egy stat-ot, amit ide másolnék: P/E ratios (2020e) for some FinTech: Wordline: 54 Adyen: 150 Square: 77 (2019) Paypal: 81 Global Payments: 57 Visa: 37 Mastercard: 44 Wirecard: 15 Tisztán látszik, hogy a sorban előtte levő VISA-hoz képest is több mint 50% iparági diszkonttal forognak a WDI részvényei. Tehát a WDI-nek ez, valamint a számításaid alapján, 15%—os növekedés is elég lenne a jelenlegi árazáshoz. PS: még nem vettem vissza, 06.04-ig számítok egy arra, hogy a brigád a kiszállás lehetősége miatt még kerget egyet az árfolyamon.
nem tudom az hogy jön ki nekik .... de mégis tudom: nem veszek figyelembe az irto drága kötvényeket és a pereket , vizsgálatot sem, és évekig fenntarthatónak tartják a 30% növekedést. Akkor valóban annyi a celar
nem igazán pontos a hasonlat ;) 8%ra lassuló növekedés egy stabil , jó hírű cég eseten indokolna 15os pe-t. Olcsó finanszírozás mellett. Nem lehet elmenni amellett , hogy comdirect brokerbankom felületen minden nap villog a reklám, hogy vegyek wirecard kötvényt 10%os éves kamatért. Tehat wirecard a hitelezöinek 10% kamatot fizet. Ilyen kockázatok mellett alsó hangon 15% növekedés elvárt 15os P/e mellett. Már ha minden rendben lenne a céggel, a vezetés és a jó hírnév makulátlan lenne. Ehelyett van szűk 30% növekedésünk és egy rakat várható per, vizsgálat , bizonytalanság , hiteltelen alapító stb A piac azt mondja , 50% diszkont boven indokolt egy hasonló pénzügyi körülményeket felmutató , de makulátlan céggel szemben. Én is azt mondom, hogy ez a diszkont nem ördögtől való, szinte normális. Amint makulátlan és hiteles lesz a cég (amihez min evek kellenek), érni fog dupla ennyit.
Ezen túlmenően az adatelemzés jelenlegi ideiglenes státusza alapján a KPMG még nem tudott olyan tényekről, amelyek komoly kétségeket vetnének fel a 2019. decemberre benyújtott adatok hitelességében.
Az adatelemzés jelenlegi közbenső állapota szerint a KPMG-nek eddig nem volt arra utaló jele, hogy a 2019. decemberi havi számlákban jelentett tranzakciók volumenei lényeges szempontból különböznének k a KPMG által meghatározott tranzakciók volumenétől
Wirecard