Hogy miért nem a tőzsdén vette a befektető? Mert abból nem lesz pénze a cégnek. Ja, hogy miért nem vett akkor sajátrészvényt? Azért mert azt meg 750-en nem adták nagyokos.
A
PannErgy
bejelentette, hogy a geotermikus projekteket folytató leánycégébe bevon egy befektetőt. A tranzakció árazásából, illetve a hétfői tőzsdei záróárakból az következik, hogy a
PannErgy
részvényei legalább 1,017 forintot érnek, így nem csoda, hogy az árfolyam közel 15%-ot száguldott ma a piacon.
A tranzakciónak vannak azért szépséghibái, például nem világos, hogy ha a papírok ennyit érnek, akkor a befektető miért nem vásárolta inkább azokat a tőzsdén.
Holnap reggel 9-kor a felek sajtótájékoztatót tartanak, ahol remélhetőleg eloszlanak majd a megmaradt ködfoltok.
A tőkeemelés által alkalmazott értékeléssel, illetve a hétfői piaci záróárakkal számolva a PannErgy kezében
* a Pannunion részvénycsomag 3.59 milliárd forintot ér
* a Synergon részvénycsomag 977.4 millió forintot ér
* a geotermikus leány 92.57%-os csomagja 13.46 milliárd forintot ér.
Ez összesen 18.026 milliárd forint. Ha ezt a PannErgy részvényszámával (saját részvények nélkül) elosztjuk, akkor láthatjuk, hogy 1,017 forintos PannErgy részvényárfolyam alatt elméletileg jobban megérte volna magukat a tőzsdei PannErgy részvényeket vásárolni, mint a fenti árazás mellett beszállni a geotermikus leányba.
Törölt felhasználó2009. 11. 09. 17:57
#7494
Üdv!
Ha 854en volt annyi vétel,hogy kaphatott mindenki 849en? Az illető vehette meg a részvények nagy részét ma,hogy aztán kiszórja a plafonon.Bár nem tudom miért,hisz ha igy beragad,akkor holnap többért is eladhatta volna.Remélem nem zúg le holnap nagyon.Okozott egy kis pánikot az biztos
Mint ismeretes, Bokorovics Balázs, a PannErgy igazgató tanácsának elnöke a Portfolio.hu-nak adott interjújában nemrég úgy fogalmazott, hogy részvényenként 550-600 forintot ér a PannErgy a geotermikus divízió nélkül. Ha a menedzser és a mostani tranzakció értékelését elfogadjuk, akkor a PannErgy részvényeire 1,189-1,359 reális érték adódik.
Mint ismeretes, Bokorovics Balázs, a PannErgy igazgató tanácsának elnöke a Portfolio.hu-nak adott interjújában nemrég úgy fogalmazott, hogy részvényenként 550-600 forintot ér a PannErgy a geotermikus divízió nélkül. Ha a menedzser és a mostani tranzakció értékelését elfogadjuk, akkor a PannErgy részvényeire 1,189-1,359 reális érték adódik.
A Pannergy Nyrt. tájékoztatása szerint szindikátusi szerződést írt alá az ONP Holdings SE társasággal („ONP”) - olvasható a BÉT honlapján.
(az ONP Holdings SE a Cashline Befektetési Holding Zrt. tulajdonában lévő, kizárólag Albrecht Ottó nevével fémjelzett európai részvénytársaság)
A megállapodás értelmében a Felek a Pannergy Polifin Kft. („Polifin”) zártkörű részvénytársasággá alakulását (várhatóan 2009. december 31.) követően több fázisban tőkeemelést kívánnak végrehajtani, melynek eredményeképp az ONP részesedése 15%-ra növekedhet a Polifin-ben. Első lépésben az ONP 1,08 milliárd forintos tőkeemelést végrehajtva 7,43%-os részesedést szerez a Polifin-ben.
Ezt követi a PannErgy Nyrt. 1,08 milliárd forintos tőkeemelése. A későbbiekben a tervezett fúrások erőforrás igényének függvényében az ONP további tőkeemelést eszközölhet 1,485 milliárd forint értékben, mellyel részesedése 15%-ot érhet el. Felek a megállapodásban egymás részesedésével szemben elővásárlási és együttértékesítési jogot, minimum limitáras eladási kötelezettséget és vételi jogot kötöttek ki.
A vételi jog egymás üzletrészére 2011. január 31-tõl 2016. január 31-ig áll fenn. A PannErgy üzletrészére vonatkozó minimális vételár 2011. január 31-én 16,73 milliárd forint, amely évi 15%-kal növekszik. Amennyiben az EBITDA 15-szöröséből származtatott nettó hitelállománnyal csökkentett aktuális érték ezt meghaladja, akkor ez a magasabb érték tekintendő a vételár alapjának.
A Polifin igazgatóságát a felek 4 főben állapították meg, melynek tagjai lesznek: Albrecht Ottó, Bokorovics Balázs, Juhász Attila és Töröcskei István. A felek a szindikátusi szerződés mellett opciós megállapodást kötöttek, melynek értelmében az ONP 1.000.000 db PannErgy Nyrt. részvény tekintetében amerikai típusú vételi opcióhoz jut. A vételi opció nyitónapja 2009. november 10., míg lejárata 2010. október 30. A lehívási árfolyam 950 forint részvényenként.
A megállapodásokkal kapcsolatban Bokorovics Balázs, a PannErgy Igazgatótanácsának elnöke elmondta: „A szentlőrinci próbafúrás sikerével lezárult stratégiánknak a felszíni kutatásokra szorítkozó, közel három esztendős kezdeti szakasza. A magyarországi és a kárpát-medencei geotermikus energiaforrások hasznosítását célzó projektjeink korábban is felkeltették számos befektető érdeklődését. Az első fúrás sikerét követően azonban elengedhetetlenné vált, hogy olyan tőkeellátottság mellett folytassuk stratégiánk megvalósítását, amely a gyorsan változó világgazdasági körülmények között is biztonságos hátteret nyújt a projektek véghezviteléhez, a hitelintézeti finanszírozás kialakításához, valamint a vissza nem térítendő EU-, és állami támogatások elnyeréséhez - akár a PannErgy egyéb vagyonelemeinek értékesítése nélkül
Törölt felhasználó2009. 11. 09. 17:18
Előzmény:
törölt hozzászólás
#7487
Már olvasgatom egy ideje ezt a topikot is. Üdvözlet mindenkinek!
PANNERGY