Investing.com - A Gedeon Richter magyar gyógyszergyártó cég szerdán
8% -os folyamatos árfolyam-növekedést jelentett a gyógyszerbevételekben
2025 első felében, elsősorban a Vraylar antipszichotikus gyógyszer- és
női egészségügyi portfóliójának köszönhetően.
A vállalat 457,6 milliárd forintos gyógyszeripari bevételt ért el
ebben az időszakban, amely 2%-kal csökkent a 466,9 milliárd forintos
konszenzusos becslés alá. A tiszta EBIT elérte a 148,2 milliárd
forintot, ami 15%-os növekedést jelent állandó árfolyamon, 31,8%-os
árréssel.
A Gedeon Richter központi idegrendszeri (CNS) szegmensében a Vraylar
bevételei 14,4% -kal nőttek az előző évhez képest, míg a Reagila
jogdíjak 3,6% -kal (0,1% -kal nőttek állandó árfolyamon), a lassabb
teljesítmény a szállítások időzítésének tulajdonítható.
A szegmens tiszta EBIT-je 22,5%-kal emelkedett, az első félévben
86%-os, a második negyedévben pedig 90,5%-os árrést ért el, amit a
szerény K+F-növekedés és a 4,5 milliárd forintos mérföldkő-kifizetések
támogattak.
A női egészségügyi szegmens 12,9% -os bevételnövekedést ért el (10,2%
állandó árfolyamon, amelyet a Ryeqo (+96,3%) és a Drovelis (+65,6%)
erős teljesítménye vezetett.
A legfelső szintű növekedés ellenére a szegmens tiszta EBIT-je 17,7%
-kal csökkent, a margin 16,4% -ra csökkent a megnövekedett költségnyomás
miatt, különösen a K + F beruházásokból, beleértve egy új kutatási és
fejlesztési központot Belgiumban.
A biohasonló szegmens 11%-kal (8,9%-kal, állandó árfolyamon – a
CDMO-eladások és a Teriparatide hatására. A tiszta EBIT -8,5 milliárd
forintra javult az egy évvel korábbi -11,0 milliárd forintról,
elsősorban a K+F-kiadások 28%-os csökkenésének köszönhetően.
A generikus gyógyszerek bevétele 7,7%-kal (5,2% állandó árfolyamon)
nőtt, a növekedést Lengyelország (+12,5%) és Oroszország (+23,4%)
vezette. A tiszta EBIT ebben a szegmensben 5,2% -kal nőtt, míg a margin
kissé csökkent 16,7% -ra.
Richter topik
Az elemzők hosszabb távon vonzónak tartják a Richtert, ezért ajánlásukat felhalmozásra módosították. A célárfolyamot viszont a korábbi 47 580 forintról 46 310-ra rontották, azzal párhuzamosan, hogy a belföldi értékesítési előrejelzéseiket is lejjebb vitték.