Abból amit levezettél, számomra az sejlik fel, hogy a Q! jóval jobb lehet, mint ami eddig az elemzői várakozásokból kiderült. Lehet ezzel egy nagy rally-nak ágyaztak meg!
Üzemi eredményben Y/Y nagy az elmaradás: 2018= 352,9mrd 2019= 294 mrd 2020 q1-q3 ig= 88mrd ( q2 veszteséges volt 8mrd! ) azaz még egy 2020 q3 eredmény ismétlésével ( 70mrd ) is 150-160 mrd éves üzemi eredmény lehetséges! Y/Y alapon ez kb. 40-50% csökkenés lehet...... véleményem az,hogy az üzemi eredménynél a jövő árazása már képbe kerülhet,ha két egymást követő negyedév jó számokat jelent. Konklúzió: CCS Ebidta jó lesz, az üzemi eredmény q4 lehet még a kulcs.... Dollárban jeleztek 20% csökkenést.....?????
CCS Ebidta 2018 = 728,2 mrd, 2019= 708,9mrd Ft. Jelenleg 2020 q1-q3 ig= 489,3mrd ( igen így pontos ) azaz az elemzők által várt kb150mrd q4-re éves alapon kb.640mrd lehet ami 10% csökkenés Y/Y . 2020 decemberi prezentációban nagyon magabiztosan beszéltek.....q4 re én többet várok ,mint 140-150mrd! pl. egy q4 180mrd -vel nagyon közel lenne a 2019 éves értékhez ami bravúros eredmény pandémiás évben!! Azt gondolom, hogy üzemi eredményben várják a 20% csökkenés teljesülését....és nem CCS Ebidtában.... érdekes,mert a részvényesek egyik fele az Ebidta számokat figyeli, másik fele az üzemi eredményre fókuszál. q4 üzemi eredménye lehet a kulcs....légyszíves,ha van időd nézd át te is az üzemi számokat....köszi
Mi az hogy a jövőt árazza? Egy tartósan alacsony árfolyam farvizen evickélve miért árazza a sokkal szebb jövőt ami mondjuk 3000nél kezdődik? Maximum megágyaz neki vagy előkészíti de a 2300 nem áraz 3000-et az biztos
A jelentés szerintem nem olyan mérvadó most! A tözsde általában a jövőt árazza, ami magas olaj árat a járvány lecsngését és a fogyasztás növekedését vetít előre ez pedig a Molnak jó.
USD-ben az EBIDTA ("tiszta"): Forrás: https://molgroup.info/hu/befektetoi-kapcsolatok/jelentesek#nav-befektetoi-prezentaciok https://molgroup.info/storage/documents/publikaciok/befektetoi_prezentaciok/2020/mol_ir_presentation_november_2020_web.pdf (53-as slide) 2019 tény: 2,44 BN USD (2019 Q4: 0,598 BN USD) 2020 várt: 1,9 BN USD (MOL által prezentálva) 2020 Q1-Q3: 1,59 USD Ebből az következik, hogy a 2020 Q4 EBIDTA USD-ben: 0,31 BN USD. Ez -48%-ot jelent 2019 Q4-re vetítve. Éves alapon adja magát a -20%-os EBIDTA USD-ben, de ez a Q4-re vetítve közel 50%-os csökkenést feltételez. HUF-ban az EBIDTA ("tiszta"): 2019 Q1-Q3 tény: 529,3 Mrd HUF 2020 Q1-Q3 tény: 489,3 Mrd HUF Vagyis Q1-Q3-ban a csökkenés "csak" 7,5%-os. Ha a csökkenést évesen alapon 20%-ra hozzuk, mint ahogy mondták, akkor a 2020 Q4-nek 77,8 Mrd HUF-nak kellene lennie ( 2019 Q4: 179,6 Mrd HUF), ami 56,6%-os csökkenést feltételezne Q4-ben. Így nagyon gatya lesz a Q4... Ha hozznák a 2019-es Q4-et EBIDTA-ban, akkor éves alapon "csak" 5,5% lesz a csökkenés. Viszont ebben az esetben jól meghintáztattak mindenkit. Két nap és kiderül...
MOLly tulajok topikja
Ha az Otisoknak is van gyűjtőtopikja, ne aprózódjanak el apró témákba a Mollysok se.