PORTFOLIO FORUM

Minden létező gondolatra van már fórum, erre a kb. 80 éves stratégiára pedig még nincs... a value investor a részvényt annak tekinti, ami valójában: üzletrésznek. Eszerint értékeli azt, és diszkontáron vásárol belőle.

Rendezés:

Hozzászólások oldalanként:

20 40 60 80 100

első
-10
36
37
38
39
40
41
42
+10
utolsó

McDee 2018. 08. 16. 08:34

Előzmény: #3244 McDee

#3300

SIG
A második negyedévi eredmények 08.30-n lesznek publikusak. Nem gondolom, hogy most/ezen a szinten jó ötlet lenne a részvényvásárlás. Valószínűleg az új EPS és az egy évvel korábbi eredmény kikerülése az éves gördített eredményből az EPS TTM csökkenését fogja eredményezni, ami (bármilyen jó is lesz a konszenzushoz képest) könnyen azonnali jelentős árfolyamesést eredményezhet. Ha ez bekövetkezik, akkor el lehet gondolkodni a beszállási szinten.

Másrészről viszont úgy gondolom (tekintetbe véve az elmúlt egy havi trendet), hogy a máris magas IV (50+%) augusztus végéig szinten marad, vagy tovább emelkedik. Tekintve ezt és az itt nem említett egyéb fundamentumokat, 2020 januárra 60 strike-on kb. 13-ért (IV növekedésével ez még nőhet) egész jó opciónak tűnik.Ez azt jelenti, hogy BEP 47 körül lesz, míg a hozammaximum 73-as árfolyamnál (mínusz osztalék) áll. Ez kb. 10% évesített hozamot eredményez. Amennyiben az alapterméknél 1.5 körüli kitettséget vállalunk (ami nem több mint 40%-os letéti igény), akkor durván 15%-ra emelkedik az évesített hozam mértéke. A maximális hozam persze csak akkor realizálható, a lejáratkor az árfolya a strike fölött lesz.

Tibi0002 2018. 08. 15. 21:18

#3299

Berkshire Hathaway legutóbbi tranzakciói:
https://www.gurufocus.com/StockBuy.php?GuruName=Warren+Buffett

Tibi0002 2018. 08. 15. 19:42

#3298

Kis adalék a hadiiparhoz:
http://kitekinto.hu/2018/08/15/europan-kivul/a-nato-keleti-tagallamai-inkabb-putyin-mint-trump-miatt-koltenek-tobbet/

eurocent 2018. 08. 09. 06:08

Előzmény: #3296 McDee

#3297

17,x-nél talán megáll NWL esése.

McDee 2018. 08. 09. 05:42

#3296

NWL jól megkapta a gyorsjelentést követően (valószínűleg az árbevétel esés következtében). Extrém túlreagálásnak tartom a jelenlegi szintet. EPS TTM-nek a mostani felére kellene esni ahhoz, hogy az elmúlt 10 év 15 körüli átlaga legyen. Kicsit TA-hoz közelítve érdemes megemlíteni, hogy az elmúlt 3 napban a kibocsátott részvények 30%-a megfordult. Sajnos úgy tűnik, hogy FCF nem fedezi a 4.4%-os osztalékot, így aztán osztalékvágást is elképzelhetőnek látok. Ez viszont (ha bekövetkezik) megítélésem szerint már nem fog negatívan hatni az árfolyamra, inkább jótékony hatást várnék.Összességében nálam inkább vételen van.

Aske 2018. 08. 04. 21:33

Előzmény: #3294 McDee

#3295

En egy eve vettem az eatet kb. az osztalekportfolioba. Várom az aktuális emelést. 10% szuper lenne. Az árfolyam most látom esett kicsit az elmúlt par hétben.

McDee 2018. 08. 04. 16:21

#3294

CVS és EAT 08/08 és 08/14-n jelentenek. Várakozásom szerint mindkettő esetében a rövidtávú árfolyamreakció emelkedés lesz.
Úgy látom, hogy praktikusan egyik sem tud olyan gyengét jelenteni, hogy az EPS LTM ne emelkedjen. Az elemzői konszenzus vs. jelentett EPS historikus adatokat vizsgálva, úgy tűnik, hogy eléggé jól sikerül megbecsülni a várható értéket. A puszta számok alapján nincs kétségem. A konferencia kvalitatív kommentjei jelentenek némi bizonytalanságot.
CVS esetében az utolsó két jelentés konszenzussal nagyjából megegyező eredménye és konzisztensen növekvő EPS TTM mellett. Ez aztán oda vezetett, hogy a PE(LTM) és PE(5Y avg) között a spread tovább tágult, várakozásom szerint emelkedő irányú nyomás alá helyezve az árfolyamot. Ha várakozásaim szerint alakulnak az események, a jelentés után ébred rá a piac a feszültségre, melyet gyors árfolyam-emelkedés tud majd levezetni. EAT-t sem látom nagyon másként.
Ez az én forgatókönyvem. A piacét pedig nemsokára megtudjuk.

retektoni 2018. 08. 02. 07:26

Előzmény: #3292 Tibi0002

#3293

Ez lenne a TLT hozzaferheto alternativaja? Akarhogy is, eleg kellemetlen, hogy az ETF-ek nagy resze az EU befektetoi szamara elerhetetlenne valt. :(

Tibi0002 2018. 08. 01. 19:34

Előzmény: #3289 retektoni

#3292

Alternatíva: IDTL.

gugig 2018. 08. 01. 15:11

Törölt hozzászólás

#3291

JackDempsey 2018. 07. 30. 14:32

Törölt hozzászólás

#3290

retektoni 2018. 07. 30. 13:54

Előzmény: #3288 Tibi0002

#3289

Hat csak egy otlet, de ha sikerulne egy amerikai szekhelyu brokernel szamlat nyitni, akkor szerintem nem lenne gond akkor sem, ha te eu allampolgar vagy. Az IB-nel helybol az IB UK- hoz kerul az ember, de ha mondjuk sikerulne egy TD Ameritrade szamlat nyitnod, akkor valoszinuleg megoldodna a problema. (Ez tenyleg csak feltetelezes)

Tibi0002 2018. 07. 30. 13:16

Előzmény: #3287 retektoni

#3288

Én abban bízom, hogy valahogyan megoldják ezt, hiszen mégiscsak pénzről van szó. 500 millió fős piac sok sok pénzéről. :) Ha nem, ki kell találni valamit. :)

retektoni 2018. 07. 30. 13:12

Előzmény: #3286 Tibi0002

#3287

Bocs, akkor nem mondtam ujat. A labda sajnos a kibocsajtoknal van. Nekik meg az EU ugy tunik nem olyan nagyon fontos. Az EU tuti nem enyhit majd. :(

Tibi0002 2018. 07. 30. 13:08

Előzmény: #3284 retektoni

#3286

Igen, kb. ennyit tudok én is. :) Ami biztató, hogy pl. az iShares-nél elérhetőek bizonyos kiid-ek, szóval vélhetően a többi is elkészül, és továbbra is hozzáférhetünk, amihez kell. Nem enged linkelni ez a retek fórum, de "ishares key information documents" + google első találatok között hozza elő.

kozi723 2018. 07. 30. 13:06

Előzmény: #3284 retektoni

#3285

Valaki a FB csoportban írta, hogy a random nov 1-gyel le is zárja a nyitott pozikat. Remélem IB azért nem cseszik ki velem. IB feed news-ban semmi infó nem jött erről egyébként, kizárólag annyi, hogy pozíciót nyitni nem lehet.

retektoni 2018. 07. 30. 12:59

Előzmény: #3283 Tibi0002

#3284

Hello! En ugy tudom, hogy ez azert van, mert az adott ETF kibocsajtoja nem keszitette el a KID (?) dokumentumot, emiatt van letiltva a hozaferes ezekhez a termekekhez. Sajnos meg az IB-n keresztul sem lehet mar pl. SPY-t venni.

Tibi0002 2018. 07. 30. 12:55

#3283

Mifid 2. miatt egyes szolgáltatóknál jelenleg nem lehet amerikai ETF-eket vásárolni. Tud bárki bármit arról, hogy ez milyen irányba és mikor változhat?

felcsorgok 2018. 07. 25. 20:39

Előzmény: #3281 Tibi0002

#3282

Nekem pedig 17$-ról van GE-m, én is várhattam volna még vele, de mint tudjuk a pontos időzités lehetetlen.
Ha lemenne 10$-ra, vennék még egy adagot belőle.

Tibi0002 2018. 07. 25. 20:18

Előzmény: #3280 kiegyezo

#3281

Én 30$-on vettem tavaly, így hátha egy kicsit jobb színben látod a te vételed. :)

kiegyezo 2018. 07. 23. 16:28

Előzmény: #3277 thomasss

#3280

En vettem, de par napot varhattam volna ...

eurocent 2018. 07. 23. 15:54

Előzmény: #3277 thomasss

#3279

Bár GE grafikon túlfeszült, mégis el tudok képzelni egy esést 9-10 sávba, tovább nem. Ha odáig leesik, venni célszerű, mert 13, x-g első körbe biztosan feljön, az 30% profitot jelent. De az is lehet, hogy pár hónapig itt fog oldalazni.

Tibi0002 2018. 07. 23. 15:31

Előzmény: #3277 thomasss

#3278

Szerintem a mostani ár korrekt a várt 1.07 $-os éves eps-hez.

thomasss 2018. 07. 20. 12:37

#3277

GE gyorsjelentés nem lett rossz az usaban....
.ki hogy vélekedik a cég nehéz sorsáról, grafikonjáról...??

Tibi0002 2018. 07. 20. 11:13

Előzmény: törölt hozzászólás

#3276

nincs mit :)

Breaker 2018. 07. 20. 11:03

Törölt hozzászólás

#3275

Tibi0002 2018. 07. 20. 10:59

Előzmény: #3273 pundit

#3274

Már más mutatókat veszek elsődlegesnek, de a p/bv-s módszernek is kétségtelenül van létjogosultsága. :) Mindig jó időszak marad a Walter Schloss féle stratégia alkalmazása :)

pundit 2018. 07. 20. 10:44

Előzmény: #3272 Tibi0002

#3273

hol van a jóöreg p/bv az elemzésben? :-)

Tibi0002 2018. 07. 20. 10:18

Előzmény: #3271 Tibi0002

#3272

http://ertekalapu.blogspot.com/2018/07/a-richter-arfolyama-2018-juliusban.html

Tibi0002 2018. 07. 20. 10:18

Előzmény: #3270 Clint

#3271

Épp a napokban gondoltam rá, hogy írok erről pár sort, íme: http://ertekalapu.blogspot.com/2018/07/a-richter-arfolyama-2018-juliusban.html

Clint 2018. 07. 19. 13:33

Előzmény: #3269 Tibi0002

#3270

Szia! Mi a véleményed a Richterről? Érdekelne a véleményed. Értem én, hogy vonják ki a külföldi tőkét a fejlődő piacokról, gond volt az Usa gyógyszer bevezetéssel is, de az esés mértéke már a fentieket nem indokolja. Mi lehet a háttérben? (a kérdező jelenleg nem rendelkezik Richter részvénnyel)

Tibi0002 2018. 07. 18. 18:51

Előzmény: #3268 pomperj

#3269

Az aerospace-defense szektort szoktam röviden hadiiparnak írni. Tegnap vettem General Dynamics-et. Figyelőlistán van az összes nagyobb cég, és ezeket be is akarom szerezni idővel.

pomperj 2018. 07. 18. 18:39

Előzmény: #3267 Tibi0002

#3268

defense szektor nincs? Ha NATO felmegy 4%-ra, akkor rengeteg megrendeles lesz.
Szoval bombazo, vadaszrepulo, es nuklearis tengeralattjaro, mint LMT BWXT ?

Tibi0002 2018. 07. 17. 16:44

#3267

Kinézett szektorok, melyekből hiány van a portfóliómban, s defenzív viselkedést várok tőlük: víziközmű, újrahasznosítás, hadiipar, elektromos közmű. Egyelőre nincs konkrét cél, talán a General Dynamics, Southern, de ezeket még nem néztem meg különösebben. Southernnél rossz p/e-t mutat, annak is a végére kell járnom.

McDee 2018. 07. 14. 06:57

Előzmény: #3262 Törölt felhasználó

#3266

Én úgy értelmezem, hogy ez nem az amiről írtál. Nem vitatván, hogy ugyanazon csoport (függetlenül működő) része. Ezzel együtt persze (mint mindig) az óvatosság nem lehet káros.
https://www.macquarie.com/mgl/com/mic

McDee 2018. 07. 14. 05:52

#3265

Aki bővíteni akar(t) T-ben, annak jó lehetőség nyílt DOJ fellebbezés-bejelentésével. Most PE=10 , ami az elmúlt 10 év adatait nézve mélypont. A 12 havi gördített TTM a 24-n érkező gyorsjelentés után tovább fog emelkedni, tekintve az adatsor korábbi elemeit és a bennük lévő trendet.
P/E középértéke 14 körül tanyázik. Ezen az árszinten a gyorsjelentést követően megnövekedő 12 havi EPS következtében képződő még alacsonyabb PE felhajtó erőt fog képezni, a hangulati hatások következtében amúgy is súlyosan bevert T-ben. És ez szerintem a gyorsjelentés PE elemzői konszenzushoz való viszonyától függetlenül be fog következni.

Tibi0002 2018. 07. 12. 17:37

#3264

A régről rajtam maradt Cloud Peak Energyt eladtam, és vettem Waste Managementet.

pomperj 2018. 07. 09. 09:17

Előzmény: #3262 Törölt felhasználó

#3263

Annyit had tegyek hozza, hogy ASX azert 3 honapja emelkedik, es meg egy lendulet van benne.

Törölt felhasználó 2018. 07. 09. 09:06

Előzmény: #3259 McDee

#3262

En extrem ovatos lennek a Macquarie rv-kel es egyebb befektetesekkel (etf) stb.stb.
GFC elott volt itt au-ban office trust alapjuk es mivel a REIT es mas ingatlan befektetesi alapok eleg szep osztalekot fizettek igy nagyon nepszeruek voltak.Nekem is volt ha jol emlekszem (MOF) volt a kod, mivel 6-8% kozotti osztalekot fizettek es "minden szinten" mar ami 1 kis befekteto szamara hozzaferheto informacio volt rendben voltak.
Majd 1 nap olvasom hogy az alapkezelo az itteni legnagyobb uzleti ujsagban nyugtatgatja a befektetoket, hogy aggodalomra semmi ok.Ekkor az office trust alap a neverteknel alatt 30%-os premiummal szerepelt a piacon.
En eladtam az osszes reszesedesem picike profitban; pedig minimum 30-40%-os profit lehetoseg volt benne.
Egyebkent olyan epuletek berbeadasaban voltak erdekeltek: Citi bank szekhaz (Townhall); Sydney adohivatal epulete stb.stb.Szoval nagyon biztos dolognak tunt. Nehany honappal kesobb a MOF esett hatalmasat majd kivontak a forgalombol, nem tudom milyen aron de az atlag kisbefekteto 60-80% ill. annal nagyobb veszteseget szenvedet el.
Szoval csak ovatosan az ilyen cegekkel.
Minnel biztosabbnak tunnek az ilyen penzugyi cegek annal veszelyesebbek.
(DBK es tarsai fognak jo nehany embernek almatlan ejszakakat okozni).
Mindenkinek szep hetet!

Törölt felhasználó 2018. 07. 08. 19:07

Előzmény: #3260 Törölt felhasználó

#3261

https://index.hu/tudomany/til/2018/07/08/raketatechnologia_volt_haztartasi_termek_lett/

Törölt felhasználó 2018. 07. 08. 19:06

#3260

https://index.hu/tudomany/til/2018/07/08/raketatechnologia_volt_haztartasi_termek_lett/ ;

chart:

https://i.imgur.com/Qqf6eke.png

:))

McDee 2018. 07. 08. 15:47

Előzmény: #3258 felcsorgok

#3259

Nem nagyon tudom. Itt egy magyarázat.
https://www.fool.com/investing/2018/02/22/why-macquarie-infrastructure-stock-collapsed-today.aspx

felcsorgok 2018. 07. 08. 15:06

Előzmény: #3257 McDee

#3258

Februárban miért zuhant akkorát a MIC?

McDee 2018. 07. 08. 13:23

Előzmény: #3256 Tibi0002

#3257

MIC több szegmensben operál. talán a repülőtér üzemeltetés és üzemanyag a domináns. Ők szolgáltatást végeznek kormányzatoknak, katonaságnak, repülőtereknek stb.
AYR pedig repülőgép lízinggel foglalkozik. A vállalati életciklus érettebb fázisában lehet, mint pl. AL, mert az árbevétele inkább stagnál, párosulva viszonylag magas osztalékhozammal.
Ezek a cégek ütésálló árbevételi struktúrával rendelkeznek. Remélhetőleg nem nagyon zakkannak meg piaci katyvasz esetén. Szerződéseik ugyanis hosszútávúak (tartós bérlet), eszközeik jól ki vannak használva, magas jövedelmezőséggel működnek. Így aztán, ha semmit nem csinálnak, az előző évi árbevételt tárgyévben többé-kevésbé tudják hozni.
Én egyébként REIT-szerűen próbálom az értékelésüket végezni. Az eszközállományuk szerintem ugyanis pénzügyileg hasonlóan viselkedik (piaci értékét lassan elvesztő, folyamatos cash flow-t termelő jószág, amely flottából történő kivonás után még jóval a könyv szerinti érték fölött értékesíthető). Ezért az osztalékfedezettség vizsgálatakor korántsem P/E-t, vagy egyszerűen a FCF-t érdemes nézni, hanem az FFO-t.

Tibi0002 2018. 07. 08. 10:55

Előzmény: #3255 McDee

#3256

A MIC-nél olvasom, hogy megújulókkal is foglalkozik, de az Aircastle? :)

McDee 2018. 07. 08. 10:27

Előzmény: #3254 Tibi0002

#3255

AYR és MIC

Tibi0002 2018. 07. 04. 21:12

Előzmény: #3253 Tibi0002

#3254

Az eredményeit nézve talán mégsem a legjobb választás. Viszont figyelőlistára tettem környezetvédelemmel kapcsolatos cégeket, és 7 db víziközművet.

Tibi0002 2018. 07. 04. 21:06

#3253

Kinéztem egy újrahasznosítót: Covanta Holding. MÉg ízlelgetem, aztán meglátjuk.

Aske 2018. 07. 02. 23:22

Előzmény: #3251 McDee

#3252

Sziasztok!
Én rendre read only módban vagyok. De osztalékbefektetőként elképesztő hatalmas köszönet a táblázat közreadásáért!

McDee 2018. 06. 27. 18:43

#3251

Tessék.
https://files.fm/u/cup2fpkd

McDee 2018. 06. 13. 05:08

Előzmény: #3056 McDee

#3250

Az első negyedév után így áll:
http://tozsdetulok.blogspot.com/p/blog-page_3198.html

Tibi0002 2018. 06. 11. 16:01

#3249

4 extra csomag vásárolva: Procter and Gamble, Pepsico, Corecivic, Geo Group

Tibi0002 2018. 06. 08. 21:10

Előzmény: #3247 McDee

#3248

Pár hete a 12-es táblára kellett átírnom, mert oda rakta a dividend adatot...aztán most meg vissza kell írnom a 10-esre, mert a szolgáltató is visszarakta. Köszi, működik.

McDee 2018. 06. 08. 20:55

Előzmény: #3246 Tibi0002

#3247

Ha a tickerre közvetlenül hivatkozol, nem kell idézőjelek közé tenni azt. A 12-es számú táblázatot nem találja. Talán a 10-es az utolsó

Tibi0002 2018. 06. 08. 20:11

Előzmény: #3244 McDee

#3246

A szokásos: index(importhtml("https://finance.yahoo.com/quote/"aapl"/key-statistics?p="aapl"", "table",12),1,2) - a cellahivatkozás helyett most aapl tickert használok, hogy ez a fórum engedje beilleszteni. Eddig működött, most azt írja ki, hogy az index 2. értéke csak 0 vagy 1 lehet. 2018-ban egy táblázatba nem lehet csak úgy bemásolni egy ilyen evidens adatot, ez katasztrófa. Ha van ötleted javítani, légyszi segíts. :)

Tibi0002 2018. 06. 06. 19:33

Előzmény: #3244 McDee

#3245

+21%, így csak 45%-ot ment azóta, hogy kinéztem.

McDee 2018. 06. 06. 05:25

Előzmény: #3238 Tibi0002

#3244

SIG ma jelent nyitás előtt. Éven belül a negyedéves EPS trendje visszatérő, felismerhető mintázatot mutat. Nem meglepően a IV.név a legerősebb, majd folyamatosan csökken úgy, hogy a TTM növekszik (utóbbi egy évben inkább stagnált). Jelentős polarizálódási folyamat van az EPS-ben. Az eredmény egyre nagyobb része keletkezik egyre rövidebb idő alatt (év végi szezon). Míg 2012-ben 48%, 2015-ben már 55%, 2018-ban pedig már 66%. Ez mára addig fajult, hogy az EPS konszenzus -0.3 lett. Ezt persze támogatta az utolsó earnings call is.
Másrészről a kiskereskedelem közelmúltbeli szárnyalása talán némi indikációt adhat és mégsem lesz olyan gyászos az eredmény.

McDee 2018. 06. 05. 19:13

Előzmény: #3241 Tibi0002

#3243

NWL nekem is fennakadt rostán. Ami aggaszt és talán okozhatta is az immáron 1 éve tartó trendszerű árfolyamcsökkenést, hogy az eladatlan raktárkészlet drámaian megnövekedett. Amíg az ágazati medián 50 , NWL 120 nap körül van. Ez (is) eredményezhette, hogy a működési cash flow/net income (kb. 1:3 arány), ami nem tipikus és inkább egészségtelennek tűnik. Másik forrása lehet ennek a jelenségnek, ha a gyártó kitömi az értékesítési csatornát, de itt nem erről van szó.
NWL nagy akviráló (ha megnézzük, ki is van tömve goodwill-lel). Utolsó mutatványát egyelőre nemigen tudta megemészteni. 15Mrd cash-ért megvásárolta Jordant, ami 6 Mrd/év korábbi árbevételből csinált 14Mrd/év-t. Az utolsó akvizíció úgy tűnik megbolygatta az éves EPS ciklust is. Korábban évente ismétlődő szép mintázatot mutatott, emelkedő trenddel. Most a trend ugyan megmaradt, de a negyedéves EPS jelentésekből nem olvasható ki semmi, inkább ötletszerűnek tűnik.
Nyilván van nekik gyakorlatuk ilyesmiben és nem kell félteni őket. Ha legyőzik a problémákat, jelentős emelkedés állhat előttük.

Tibi0002 2018. 06. 05. 15:43

Előzmény: #3241 Tibi0002

#3242

És képbe került a Harley-Davidson, Realty Income, Waste Management, meg a korábban említettek.

Tibi0002 2018. 06. 05. 15:38

#3241

Júniusi részvényvásárlás: Newell Brands Inc.

duplav 2018. 05. 30. 13:57

Előzmény: #3239 McDee

#3240

PRU, ELP akciósak lettek tegnap, hosszútávra érdemes lehet megnézni:)

McDee 2018. 05. 28. 18:07

Előzmény: #3233 McDee

#3239

Hát igen, a gyorsjelentés után egyesek 2c, más források 0.7c felülteljesítést tanúsítanak a konszenzushoz képest, ami szerintem véső soron mindegy is. A csökkenő EPS TTM trend ugyanis fennmaradt, miképpen gyanítottam volt.A gyorsjelentést követően valamiért nagy forgalommal - szerintem indokolatlanul - rácuppantak. Úgy vélem, hogy ez nem lesz fenntartható trend.

Tibi0002 2018. 05. 26. 16:27

Előzmény: #3237 McDee

#3238

A nagyon egyszerű p/e értékelésnél maradva inkább SIG, mint TIF. Figyelembe véve, hogy a piacok képtelenek esni, igyekszem a részvényarányt 50% alatt tartani és defenzív papírokra koncentrálni.

McDee 2018. 05. 26. 07:53

Előzmény: #3236 Tibi0002

#3237

A szektortárs TIF 05/23n jelentett konszenzust kb. 30c-tel (40%-kal) meghaladó eredményt. A piaci reakció hét végéig kb 10% emelkedés volt.
Feltéve, de nem megengedve egy hasonló együttállást és piaci reakciót, lehet benne fantázia 06/06-i GyJ közeledtével. a technikai körülmények támogatónak tűnnek a kedvező (illetve ki hogyan ítéli meg) fundamentumokhoz.

Tibi0002 2018. 05. 25. 11:16

#3236

Hát persze, hogy ha elhalasztom a Signet Jewelers vásárlást 1 hónappal, akkor 15%-ot emelkedik. Ejnye! Na mindegy, majd választok másikat. :)

bigh4fish 2018. 05. 19. 00:26

Előzmény: #1587 McDee

#3235

Szerintem érdemes volt venni. Most lesz legalis kanadaban es hamarosan tovabb terjeszkedik. A constellation brands 9.9% bevasarlasa nekem elég megerősítés volt. Mexicoban pontosan tudjak ez mekkora piaci növekedés előtt áll.

McDee 2018. 05. 18. 15:46

Előzmény: #3233 McDee

#3234

Ha most keresünk jelöltet, akkor szerintem CPB

McDee 2018. 05. 18. 13:00

Előzmény: #3232 Tazsomaru

#3233

Egyetértek, nem lelkesedek érte .Továbbá, az előző években rendkívüli osztalékot is fizetett (volt olyan év, amikor kétszer is). Ez megtört 2017-ben. Akár osztalékvágás is jöhet, ami az árfolyamot szerintem már nem fogja meghatni, még akár emelkedhet is a hírre. Nagyobb problémának látom az EPS TTM trendet. 2016 óta csökken. A 2017 évvégi bevásárlószezon ugyan jól sikerült, de az első negyedévre nem számítok semmi jóra. Ha megnézzük a konszenzus - megvalósulás viszonyt, az látszik, hogy a realizáció mindig a eléri a konszenzust, sőt rendre meghaladja.azt. A tavalyi I.név. 0.29/0,33 eredménye után, a mostani konszenzus 0.15 . Engedjük meg a 4c felülteljesítést most is, akkor 0.19 lesz. A tavalyi I.név kimegy a TTM-ből, következésképpen az eső trend megerősítést nyer. Mutatói önmagukban nem rettenetesek, inkább a trendet tartom aggasztónak.A gross margin csökken, az árbevétel stagnál, minimálisan növekszik, költségoldalon nem tudták visszahozni a veszteséget. EPS úgy csökken, hogy közben aktív részvény-visszavásárlók.
Modellem szerint pusztán kvantitatív alapon a fair price 59 pénz lenne a mostani 34-gyel szemben.

Tazsomaru 2018. 05. 18. 09:28

Előzmény: #3229 McDee

#3232

LB-ben is volt már egy jó köröm és megint csábító szinteken van az árfolyam, de nem tetszik az osztalék fedezettsége. Mi a véleményed most LB-ről?
https://www.screencast.com/t/RNy4YXpR

Tibi0002 2018. 05. 18. 09:20

Előzmény: #3229 McDee

#3231

20$ árfolyam mellé 1.2$ earninget várnak. P/e alapon is a 15$ alatti szint lenne jobb.

Tazsomaru 2018. 05. 18. 09:10

Előzmény: #3229 McDee

#3230

FLO-ba nekem is volt egy köröm. Akkor 4%-os osztalékhozam felett nyitottam pozíciót, most is azt várom. Ez 17USD alatt lenne valahol. Technikailag nagyon jó a 15-ös szint, de 17-nél is van egy támasz.
https://www.screencast.com/t/pz4SI1Ljt

McDee 2018. 05. 18. 07:05

Előzmény: #3203 McDee

#3229

Eddig úgy tűnik, elég jó beszállási szint volt SNA-ba, amikor szó volt róla május elején. Most nézem, hogy a technikai környezet is támogató volt. MACD és RSI pozitív divergenciát mutat(ott).
FLO tegnapi mutatványa után ránéztem, vajon mennyire vált kívánatossá. Egyelőre nem szállok vissza. Nekem 15 körül lesz érdekes.

Tibi0002 2018. 05. 17. 16:06

Előzmény: #3203 McDee

#3228

Előbb utóbb Signet Jewelers tulaj leszek, tetszik a cég és a tevékenységi kör, bár nem elemezgettem túlzottan. :)

Tibi0002 2018. 05. 09. 15:50

#3227

A májusi vételem végül is a Pitney Bowes lett.

thomasss 2018. 05. 08. 21:32

Előzmény: #3225 pomperj

#3226

Dish network-kel /Dish/mi tortent Amerikaban..jezusom???
.tud vki vmit rola.Utik vagjak pedig jo ceg volt sztem alakulna beszallo.

pomperj 2018. 05. 08. 20:40

Előzmény: #3223 kozi723

#3225

Szerintem a T eso struktura egyaltalan nem ugy nezki, mintha keszen lenne.
Eppen forditva gondolom: most esik a legnagyobb momentummal, wave (3)- ban van.

Tibi0002 2018. 05. 08. 19:54

Előzmény: #3223 kozi723

#3224

SP zakó esetén mindenből lehet nagy merülés...ezért kell úgy készülni, hogy tudjuk kezelni ezt is.

kozi723 2018. 05. 08. 15:54

Előzmény: #3204 Tazsomaru

#3223

T megérkezett az ideálisabbnál is ideálisabb beszállóhoz. Ha itt sem áll meg akkor soha. Szinte mindannyiótok favourite listáján szerepel, nem lehet ebből nagy merülés egy sp zakó esetén?

McDee 2018. 05. 08. 14:57

#3222

Tegnap CVS-ben volt insider vásárlás 2,1 millio pénzért. Ők csak tudnak valamit :)

Tibi0002 2018. 05. 08. 09:33

Előzmény: #3220 pundit

#3221

Én meg a gamestop-ban vagyok benne :) Meglátjuk, mennyire bizonyul tévedésnek.

pundit 2018. 05. 07. 16:30

Előzmény: #3217 Tibi0002

#3220

estleg még gamestop -t tudnám ajánlani, de ebben nem vagyom benne ellentétben a rig -val.

Törölt felhasználó 2018. 05. 07. 14:01

Előzmény: #3218 pomperj

#3219

XOM-ot nem tartom jo vetelnek...korabban irtam rola es azt is hogy PUT opcioink vannak benne kulonbozo lejaratra.
Nem kivanok vegig menni a korabban leirtakon, ha valaki olaj ar emelkedesre spekulal ill. fektet be azokra vannak jobb cegek.Te is irtal a Marathon oil es a whiting petroleumrol, na azok szepen teljesitettek.
Olyan cegekbe nem szeretek penzt fektetni amelyek a pozitiv piaci hangulat ill. trendel divergenciaban vannak.
Nehogy meglepeteskent csontvazak keruljenek elo a szekrenybol, a legnagyobb alapok pedig tele vannak XOM-al, ha pedig 1 negativ hir elokerulne az hatalmas eladoi nyomas ala helyezheti a XOM rv arat.
Aki XOM-ba fektet az nem csak az olaj szektort de nagy valoszinuseggel a piacot is alul fogja teljesiteni hosszabb tavon...szemelyes velemeny es tevedes jogat tovabbra is fenntartom.

pomperj 2018. 05. 07. 13:49

Előzmény: #3197 Tibi0002

#3218

XOM vetel tema.
.
Aki XOM-ot vesz, az bizik az olaj jovojeben. Megjegyzeem, a multheti investment konferencian XOM nagyon pozitiv kilatast festett fel a kovetkezo 7 evrol. Nezd meg, fennt van a weben. XOM kb. 25%-al tobb olajat akar kitermelni addigra.
.
Bele vannak szeretve a Guayanai tengeri uj olajmezojukbe, allitolag 3 B hordonyi olaj van ott.
XOM mostani 77 arfolyama 25%-al alacsonyabb mint 3 eve volt, akkor 100 kornyeken. Az idei varhato EPS a projektalt WTI=60 atlag-szinten 4.60-4.70 savba varjak. Szoval PE=16.5, es ehhez kepest a tobbi olajorias magasabbat mutat, csak BP es TOT van lejjebb.
Ha meg az olaj felmegy 80 kornyekere, XOM nyeresege tud 10-12 USD is lenni. Megjegyzem, WTIC eppen kitoresben van ma, WTI=70.5 szintnel tart. Megeshet hogy XOM 2019 vegere duplaz. Nem rossz idea ez.
.
http://keptarhely.eu/view.php?file=20180507v00nmbana.jpeg

Tibi0002 2018. 05. 07. 09:46

Előzmény: #3216 pundit

#3217

A RIG-nél 2019-re is negatív EPS-t várnak. Ha ezt felülmúlja (miért ne tehetné), akkor igencsak megszaladhat az árfolyama. A seadrill buktám miatt csak integrált társaságot merek már venni, de azért köszi az ötletet. :)

pundit 2018. 05. 07. 09:23

Előzmény: #3197 Tibi0002

#3216

Szia Tibi,
a májusi vételedhez...
én a rig ben bízok, igaz az elmúlt pár hónapban sokat emelkedett. Pozitív cash flow-t várok év végére és szerintem nem sokan fogják bírni a drilling piacon, tisztulni fog a piac. igazi value investing a maga 30% p/bv, az adóssága is kezelhető szerintem 9 milliárdra rúg 3 milliárd készpénz mellett.

pomperj 2018. 05. 06. 23:08

Előzmény: #3211 Tibi0002

#3215

Tibi, ez tipikus Warren Buffet mufaj. Egyszercsak megcsorren a telefonja, es azt mondjak pl. hogy figyelj Warren, sz@rban van a WellsFargo, es kellene nekik 50 Mrd keszpenz 5 evre. Erre WB mondhatja, hogy OK, de adjatok nekem 7.5% pref. osztalekos reszvenyt a mainal 10%-al olcsobban, vagy bondot. Akkor megveszem az egesz 50Mrd csomagot. Tobbnyire nincs mese es alku se, mert kell az a penz.
.
Namost, amint van neked is 50 Mrd cash a szamladon, nalad is megcsorrenhet a telefon....es diktalhatod a felteteleket. De amugy a piacon rohadt nehez jo pref. reszvenyt kapni. En ING-bol tartottam egy idoben ilyent, azt szerencsesen akkor vettem, amikor ok voltak sz@rban 2009-ben, es a Holland allam garantalta is.

Tibi0002 2018. 05. 06. 19:59

Előzmény: #3213 tom19761976

#3214

szia, a #3190-es hozzászólásban lévő blogon ott a bemutatkozásom, és a nevemre rákeresve írhatnál facebook messengeren, válaszolni fogok.

tom19761976 2018. 05. 06. 19:39

Előzmény: #3211 Tibi0002

#3213

Szia!
Lenne egy kérdésem feléd.
Dobnál egy mailt rám?
tom1976@citromail.hu
Köszi
!Üdv!
T.

dginvestor 2018. 05. 06. 19:14

Előzmény: #3211 Tibi0002

#3212

Igen. Pl. Volkswagen, Fuchs Petrolub.

Tibi0002 2018. 05. 06. 17:59

#3211

Zárójeles téma: tartotok v. tartottatok már valamiből pref. sharet, azaz elsőbbségi részvényt?

pomperj 2018. 05. 06. 09:29

Előzmény: #3205 Tazsomaru

#3210

ENB a legnagyobb energia infrastrukturat mukodteti, es az utolso tiz evben a stabilitasa megerdemelten PE=18-20 szintet hozott neki. A Book=30, a 6.5% osztalek es az EPS=2.5 CAD alatamasztja a ceget a 30 USD arnal. A korrekcionak talan nincs egeszen vege, meg tarthat az oldalazos haromszogben az oscillalas egy ideig, most talan (C)-ben van. De jo a recovery potencialja. Felvettem a figyelo listara.

Tibi0002 2018. 05. 06. 09:15

Előzmény: #3204 Tazsomaru

#3209

Ez már félig-meddig income investing, ha jól látom :) Izmos osztalékokkal. Mindegyik payout jól tartható? Nekem a google finance néha vicces p/e rátákat jelez, azért is kérdem. :)

Tibi0002 2018. 05. 06. 09:08

Előzmény: #3203 McDee

#3208

CVS-t én is tartok, a SIG-nél pedig érdekelne, hogy hogy bírta az előző válságot?

Tibi0002 2018. 05. 06. 09:00

Előzmény: #3201 McDee

#3207

Nálam tízszer alaposabban átnézed a cégeket, így sok érdemlegeset nem is tudnék hozzátenni. :) Törekszem 3.5% fölötti osztalékhozamra, így a snap-on egyelőre csak figyelt állapotú marad.

McDee 2018. 05. 06. 05:40

Előzmény: #3197 Tibi0002

#3206

PG-ről április 10-n 78-as árfolyamnál nyilatkoztam, hogy szerintem 72 alatt rendben van. Ezt a szintet megjárta és lényegében most is ott tartózkodik. Következésképpen akár érdekelhetne is.

Tazsomaru 2018. 05. 05. 20:12

Előzmény: #3204 Tazsomaru

#3205

Tévedtem. ENB-be kivártam és 30 alatt szálltam be. Tehát a mostani áránál én még vártam.

Tazsomaru 2018. 05. 05. 20:07

Előzmény: #3197 Tibi0002

#3204

PM, PG, OMC, CAH, GIS, OMI, T, PPL, ENB, SKT, VTR.
Ezekben a cégekben mindegyikben van pozícióm. Van amelyikbe most léptem be, van amibe már régebben, de ezeken a szinteken most is nyitnék bármelyikbe, ha még nem lennék pozícióban.

McDee 2018. 05. 05. 17:53

Előzmény: #3197 Tibi0002

#3203

CAKE	Nekem az alábbiakat dobta ki a screenerem. SNA-n kívül nem vizsgáltam őket, így aztán nem mondanám, hogy vennék belőlük. Meg kell nézni. Kivétel ezalól CVS, EAT és SIG, melyekben érdekelt vagyok, valamint FL, amit már nézegettem alacsonyabb szinten, de elszalasztottam Cheesecake Factory Inc (NAS:CAKE)
CPB	Campbell Soup Co (NYSE:CPB)
CVG	Convergys Corp (NYSE:CVG)
CVS	CVS Health Corp (NYSE:CVS)
DKS	Dick's Sporting Goods Inc (NYSE:DKS)
EAT	Brinker International Inc (NYSE:EAT)
FL	Foot Locker Inc (NYSE:FL)
MSM	MSC Industrial Direct Co Inc (NYSE:MSM)
PRIM	Primoris Services Corp (NAS:PRIM)
ROST	Ross Stores Inc (NAS:ROST)
SIG	Signet Jewelers Limited
SLGN	Silgan Holdings Inc (NAS:SLGN)
SNA	Snap-on Inc (NYSE:SNA)
WBA	Walgreens Boots Alliance Inc (NAS:WBA)

McDee 2018. 05. 05. 17:42

Előzmény: #3197 Tibi0002

#3202

EXXON nyilván egy kiváló cég, ez tehát a vásárlás mellett szól. A kérdés számomra az értékeltség még akkor is, ha az osztalékhozama 10 éves ATH körül tanyázik. Ez alapján indirekt módon számolt célár 100 körül lenne, de kár lenne egyetlen mutató alapján elköteleződni.Ha hiszel abban, hogy az EPS TTM a jelenlegi 4.8 (immáron javuló trendben levő) szintről visszaemelkedik a korábbi 7-8-ra, akkor lehet bízni a 100-110 körüli célárban feltéve, hogy marad a jelenlegi szintű, sokéves átlaggal megegyező PE arány.
Náluk a PE mutató jelentős növekedésére nem számítanék (kivéve, ha EPS beesik, de az már egy másik történet).

McDee 2018. 05. 05. 17:17

Előzmény: #3194 Tibi0002

#3201

A kérdés inkább arra irányult, hogy ismered-e, vizsgáltad-e a céget. Azt sejtettem, hogy nem tartasz (még). :)
Kidobta egyik szűrőm és gyorsan/felületesen átnéztem fundamentumait:
- Amennyire meg tudom ítélni, egészen jól brandelhető ill. brandelt termékválasztékuk van. Gross Margin 54% és emelkedő trendben van, míg az iparági átlag 38%. Ez arra utal, hogy jó kis "moat"-ja van
- Net margin is 15% körül tanyázik, szemben az ágazati 5-6%-kal. Ez arra utal, hogy a költségeket is kézben tartják.
- EPS TTM trendszerűen, hibátlanul emelkedik és az elemzői konszenzus szerint a következő 5 évben sem lesz másképpen. Eszerint 15%-lesz a növekedés, míg a jelenlegi árban 2-3% implied növekedés van beárazva
- Az osztalékát évente 15% körül emeli és az elmúlt 5 év átlagos osztalékhozamánál 50%-kal magasabb (30% körüli payout ratio mellett) a pillanatnyi osztalékhozam, ami indirekt módon alulértékeltségre utal
- Kétségtelenül elég nagy (vagy ki tudja?) a benne lévő tőkeáttétel, ezért megnéztem az interest coverage-t, ami 13 értékével igazán kielégítő
- CR 2.3, ami szintén rendben van
- BVPS is évi 11%-kal nőtt az elmúlt 10 évben
- PB 2.7, ami finnyásabbakat elriaszthat, de ennek az értéknek szerintem meg van a jó oka
- TL/E 0.7, ami ezen a szinten elfogadhatónak tűnik
- Shareholder yield számításom szerint 4.4%, míg a retro osztalékhozam 2.1%, ami összevetve szintén jól mutat
- ROIC/WACC 170%, kipipálva
- PE 14 körül van, míg a sokévi átlag 18. Elképzelhető, mi történik, ha az EPS az előre jelzett ütemben növekszik és PE visszaemelkedik az átlagértékhez
- PS 2.2, ami value értékelést támogatja
- az árbevétele ugyancsak trendszerűen növekszik évi 6%-kal az elmúlt 5 évben
- ROA 14% szemben az ágazati 10%-kal
- notórius részvény-visszavásárlók az utóbbi években, a részvényvisszavétel részvényesi érték növelő a jelenlegi árfolyamon, tehát ez is pozitív
- Számításom azt mutatja, hogy Greenblatt Magic Formula értékelés szerint az általam vizsgált 3200 ticker legjobb 4%-ban tanyázik. Ezt alátámasztja az általa üzemeltetett "www.magicformulainvesting.com" szűrője is.
- az Acquirer's Multiple pillanatnyi értéke 12.7, eszerint nem feltétlenül lesz preferált kivásárlási célpont a közeljövőben, de ezzel meg lehet békülni