Kellően alulértékelt, fundásan/technikailag izgalmas papírokat monitorozunk. Megosztjuk egymással kiválasztási módszereinket, kutatómunkát végzünk, elemzéseket olvasunk, ötletelünk. Bárkit szívesen látunk, aki már külföldi piacokon tapasztalt trédernek számít, vagy aki ebbe az irányba kacsingat.
Abban nincs meglepetes, hogy a "dead-cat-bounce" technika egy gyenge piacban nem kepes jo felpattanasokat produkalni. Az lenne a meglepo, ha sikerulne az amugy elgyengult ceegeknek olyankor emelkedni. Ugyhogy ez teljesen normalis. Ettol meg az jo technika, csak nem mindig egyforman jo: az eros bull piacok idejen teljesit szuper jol. A kovetkezo napok nagyon erdekesen lehetnek: mert vagy egy csapkodos idoszak jon, vagy egyenesen megfordul a piac es lefele mutat.Igy holnaptol nem lennek meglepve, ha a beindulo short portfolio teljesitene nagyon jol, es mindegyiket alaposan megverne.
Ok, rendben, akkor csütörtökön "shortra" is kiválasztok majd részvényeket. Nem semmi ez a FAANG. Ma tovább tudott picit emelkedni miközben minden csökkent. Sajnos legjobban az általam választott részvények... http://www.kepfeltoltes.eu/images/2019/06/677week3_day2.jpg
AZt gondolom, hogy kivalo otlet.Probaljuk meg. A short kereseben a modszered eredmenyesebb lehet, mintha en forditanam at a szelekcios kriterumokat.Probalj kivalasztani 4 shortolando ceget, es azt is tegyuk be a tablazatba, es hasonlitsuk ossze. , Ha netan 1 honap alatt a LongPortfolio - ShortPortfolio hozam kulonbsege tobbre tudna kijonni mint 1%-2% havonta? Akkor eppenseggel megcsinalhatjuk az ElsoMagyarHedgeFund vallalkozast ;-) Es siman osszeszednenk annyi penzt, amennyi belement most az allampapirokba;-) Kepzeld el, ha kernenk evi fix 1.5% kezelesi dijat, es a profitbol 20%-ot? Akkor ML kapaszkodhatna utanunk ;-) . De felre a trefat. Nyilvan, kulonbozo piaci korulmenyek kozott nagyon kulonbozo lehet a 2 portfolionk teljesitmenye, es megeshet hogy eso piacban a shortok kevesebbet esnek mint a longok. De eppen a valogatas megnehezedese jelzi, ha a piac fordulasra keszulodik. Es akkor azert a 50-50 helyett 30-70 vagy 70-30% allokacioval egesz jol lehetne kompenzalni a piaci iranybol adodo szembeszel hatasat. . Szoval, kivalo idea, probaljuk meg.
Én is több lépésben válogatok. Első lépésben a hétvégén gyorsan átnézem a befektetési szolgáltatómnál elérhető összes (kb 600) USA részvény hetes grafikonját (néhány másodpercet szánok egy-egy részvényre), és kigyűjtöm azokat amelyek a következő héten érdekes lehetnek számomra. Egy külön listára rakom azokat is, amik a következő heten jelentenek a teljes palettából. Az első szűrésnél ezen szempontoknak megfelelő részvények kerülnek fel a listámra: - hosszabb ideje tart az esés vagy nagy az esés mértéke (azt is nézem, hogy minél egyenesebb, korrekció nélküli legyen a csökkenés) - az ár kezdjen valamilyen support (korábbi alj/tető, trendvonal, rés, fibo szint, stb...) közelébe érni - lassuljon az esés mértéke (kisebbedjenek a gyertyák, dojik, kalapács gyertyák jelenjenek meg, stb..) vagy kezdjen fordulni (pl: sok piros után jelenjen meg zöld gyertya) Ezen feltételek alapján kb 40 részvény volt az utóbbi hetekben a heti listámon. A következő héten csak ezeket figyelem jobban. Persze a hétközben egy hirtelen (pl: GYJ-re vagy egyéb hírre) beeső részvény még felkerülhet a listámra. Szerdán a szűkített listán megyek végig, és tovább szűröm aszerint, hogy: - melyiknél van egy ellenállás (korábbi alj vagy tető, fibo szint, MA20, stb...) minél messzebb az aktuális ártól százalékosan - melyiknél tűnik biztosabbnak a fordulat - nem jelent a közeljövőben (pár héten) Ezek után már kevesebb, mint 10 marad. És végül ezekből választom ki a 4 legígéretesebbet csütörtökön este vagy péntek délelőtt. Áttérve a short oldallal kapcsolatos kérdésedre: Bár nem gyűjtöm ki külön, de a hétvégi vizsgálatom során szoktam látni azokat a részvényeket is, amikre már ráférne egy korrekciós csökkenés. Shortolni egyedi részvényeket nem szoktam. A "shortra érett" részvények arányát inkább csak annyiból figyelem, hogy az indexek várható "hangulatát" megtippeljem. Ha nagyon sok részvényre férne rá egy kis korrekció, akkor csak akkor lépek be longokba, ha biztosabbnak vélem őket illetve esetenként 1-2 index shortot is nyitok ha azok grafikonja ezt indokolja. Ha inkább az emelkedésre váró részvények vannak túlsúlyban, akkor bátrabban veszek fel longokat. Szóval elvileg tudnék egy "short portfóliót" is összeállítani. Ha gondolod majd kísérletképpen megpróbálhatok egy short listát is összeállítani.
4 valogatasi szempontom van: 1)Legerosebb szektorokban legyen, amik jol teljesitetttek az utolso 7 heten (most eppen Pipeline, IT, Education, Software, Thrift, Industrial Services, Goldminers, CableTV, Med.Supply, Life Insurance szektorok vannak az elen a 96 szektor kozul) 2)Javulo fundak, erosen novekvo profit trend legyen 3)Jo eros havi, hetes es napos momentum mutatok (itt eleg onkenyes a valogatas, ki kellene dolgozni ) 4)Ne legyen az SP500ban (ez kevesbe fontos, de semmikepp ne legyen oriasceg) . Aztan gyorsan atnezem az igy adodo cegeket, es kiszurok a fenti kb. 50-100-as listabol, a 10 legjobbnak latszot. Abbol valasztok ki 4 db-ot az utolso korben, amiben tisztabb Elliott hullamok vannak. . De nem tudok sok idot raszanni, kb. fel ora alatt osszeszedem. Ha volna par oram ra, elvileg jobbakat tudnek talalni. Dehat igy is eleg alapos ahhoz a celhoz, mert itt a kerdes az, hogy a 2 ellentetes modszer vajon hasonloan teljesit-e, es a referenciakhoz kepest vajon tulteljesit-e? . Amugy gondolkodom, hogyan lehetne a ket modszert ugy kombinalni, hogy egy portfolioban maxi hozam lehessen. Akar egy Hedge-Fundot is lehetne csinalni belole, de akkor az egyik modszert at kell forditani a masik iranyra, hogy long-short parosok legyenek. Van otleted?
Igen DXPE tenyleg beferne a momentum-fordulos portfoliodba is. Azt gondolom, ennek oka van. A bull piacok vegen az invesztorok a nagy cegekbe menekulnek es otthagyjak a kicsiket. Egyre nehezebb jo momentummal talalni kis cegeket. Ha megnezed egyutt a nagyok indexet (DOW), es a Smallcaps Indexet (VB), akkor jo nagy a divergencia kozottuk. A nagy cegeket veszik es azok mennek fel ATH-ra, mikozben a kicsik jo sokkal le vannak maradva, es nincs esely uj ATH-ra. . http://keptarhely.eu/view.php?file=20190622v00qf46hc.jpeg . Talan ez magyazza, hogy miert nem birjuk megverni FAANG-ot, es eppen lepest tartani az SPY-al? Mert most a nagyok a piac favoritjai.
Top picks