Az elemzők hosszabb távon vonzónak tartják a Richtert, ezért ajánlásukat felhalmozásra módosították. A célárfolyamot viszont a korábbi 47 580 forintról 46 310-ra rontották, azzal párhuzamosan, hogy a belföldi értékesítési előrejelzéseiket is lejjebb vitték.
A Vraylar royaltie nélkül 2 mrd HUF 2018 Q3-at jelentett volna, a Q2-ben volt kozmetika is, ezt írtam is akkor, az pedig a következőben visszaüt, én kiszerelmesedtem belőle, a MOL 1/10 annyi figyelemmel, 5x annyit hozott. Meg egész nyarat végig manipulálta itt 2 beirkáló, az meg a másik büntetés volt.
Én úgy emlékszem, nem céltartalékot könyveltek egy éve, hanem le írták a K+F költségét az Esmy-ának. (de szóljatok, ha rosszul tudom, nincs kedvem most megnézni már) Akkor viszont nem lehet visszaírni. Sajnos a Q3 borzasztó gyenge lett, a Q2 hiába lett rekord, egy átlagos Q4-el kb 300Ft EPS adódik. Az viszont már most is 18-as P/E, (OTP 10 alatt van). Szóval, ha nem lesz növekedési story akkor tényleg megyünk le a kukába jövőre, főleg, ha bedől az USA kártyavár is.
Ezt nem értem, a beruházásnak nincs hatása a P&L-re, a nyereséget attól még termelik a gyógyszerek szépen, max a szabad cash csökken, de az eszköz érték meg ugyanannyival nő. Persze utána érték csökkenteni kell, de jó esetben azt minimum ki kell termelje a beruházás, különben nem is szabad belevágni egyáltalán. És persze lehet hitelből is csinálni, ott van az OTP is Oroszországban, tele vannak likviditással, simán megfinanszírozhatják, persze ha az üzleti terv hihető. Summa summárum sok mindenben egyetértünk, de szerintem ennek a hatása az árra most semleges kellene legyen.
Az 5365-ös rést nem töltötte be ma, így szerdán jó eséllyel az alatt nyitunk. 5350/60 körül van is egy gyenge trendvonal. Az alatt az 50 és 200 napos 5300 körül, illetve ha elindultunk egy lefelé csatiban tényleg, akkor 5270/80 megdobhatja kicsit majd vissza 5500-ig.
Na természetesen pont az ellenkezője történt, mint amit eddig játszottak.(és vártam) Hó végére szépen kiállt a vevő. Figyeltem 4 után, mikor lenyomták 5415-re, kiállt az eladó, 5450-en várt, szinte könyörgött, hogy ne kelljen már 5400-ért adnia... De persze csak lehúzták 5400 alá, alacsony forgalom, heti/havi/év zárásnál...nevetséges... Lenne, ha nem vette volna már vissza a hó eleji nyerőt. Így kínomban számolgatok, hova tegyem a stoppot.
A Richter pénztermelő képessége nagyon jelentős, nemsokára meglátjuk mennyi az eredmény, céltartalékot is képeztek az év elején, jelentős visszaírásra számítok, ez keményen dobhat a nyereségen. Amennyiben az utolsó negyedévben az Esmya értékesítése felpörög, illetve a Vraylar értékesítés is tovább emelkedik a gyógyszergyártó elérheti a 75-80 milliárd
dolláros adó- és kamatfizetés előtti eredményt a 2018-as üzleti évre. Remélem nem tévedek, és lesz benne egy szép fel kör jövőre, idén a leggyengébb bluechip volt, remélem jövőre ez változni fog.
a kilátások elég borúsak, ez nem vitás, lefelé indulhat ha kész van a 4-es hullám a heti elliot alapján, de ezt még itt nem lehet látni, rángatózik. Azért ezt a hírt is eléggé becélozták év végére...
Richter topik
Az elemzők hosszabb távon vonzónak tartják a Richtert, ezért ajánlásukat felhalmozásra módosították. A célárfolyamot viszont a korábbi 47 580 forintról 46 310-ra rontották, azzal párhuzamosan, hogy a belföldi értékesítési előrejelzéseiket is lejjebb vitték.