A hazat elotte vettem..a felujitasra kelett. Mondanam, hogy mar a tozsdes karrierem elott sikeres voltam:) Amugy nem panaszkodok, de vannak celjaim a parketten is:)
Longos? . Inkabb ugy fogalmaznam, hogy az OPI arfolyam emelkedesehez 2 dolog kell. . 1)Az egyik, hogy elmuljon teljesen az a teves es alaptalan tulertekeltseg. Az, ami a 2017. oktoberi maniakus rally idejen kialakult. Meg nem tart ott, de mar 3xx az arfolyam. Kozelebb van ahhoz mint 2 eve barmikor, amit sejtunk hogy mennyit er. Most 1 honapon belul egesz jol kiderul majd, hogy mennyit er. . En ugy gondolom, hogy a BookValue a gyj-ben nem lesz jelentosen mas, mint a 314Ft. Ebben a valtozas 5-10%-on belul maradhat. A nagy kerdes a profitabilitas. Az utolso jelentesben a operativ mukodesbol 5Mrd koruli volt a profit, es szerintem ebben lehet lenyegesen jobb szam, akar 15-20Mrd is. Az mar hozhat egy P/E=15Mrd/ 380Ft*702mdb=17 koruli P/E mutatot. . A vevok penze akkor megy OPI-ba, ha be tudja bizonyitani azt az OPi menedzsment, hogy OPI-t erdemesebb megvenni, mint pl. a bluechip reszvenyeket. Ahhoz kb. 20%al azok ala kell menni. . Most pl. OTP P/Bv= 3360mrd/330mrd= 10. Es a A P/BV=1.5 Az OPUS egyelore ehhez eleg messze van. Milyen messze? Ha lesz 15Mrd profit, akkor OPI vonzo ara 15Mrd*10PE/702mdb=215Ft. Ha lesz 30Mrd profit, akkor 430Ft-ot is erhet. . 2)A masik feltetel, hogy a piac ne maradjon "kockazatkerulo " hangulatban. Most abban van. AZ erdektelen, hogy mit gondolnak a benne ulo reszvenyesek. Az ide beirok erzelmi allapota nem szamit, Az szamit, mit gondolnak azok, akiknek nincs reszvenyuk, de esetleg vennenek. Nos, nekik mar nincs nosztalgiajuk 2017 osze idejerol. Nem erdekli oket, mi volt hajdanan. . A piac most kockazatkerulos allapotban van. OTP, MOL BUX egyutt esik, mar Aprilis ota. . 3) Amig ez a 2 feltetel nem teljesul egyszerre, addig nehez OPI-t megalapozottan jo inveszticionak tekinteni. OPi nem longos most.
regóta írom, hogy ez longos rv, illetve az eddig publikus adatok/hírek alapján kalkulálom a fundát...persze ez semmit nem ér, ha szétlopják ezt is, mint az országot. Eddig is tudtam milyen bandával játszok együtt, ezért a pozi méretem is ennek megfelelő. A 314-ben nincs benne a KPE talán 50M vagy 15M - már nem is emlékszem- rve, mivel fuzió esetén azt külön soron számolták, így már kb 1 a BV.
Az OPI nem konyvvizsgalo, hanem politikai-erzelmi reszveny. Amugy lassankent igazad lehet, ha a konyvvizsgalo tisztan P/Bv alapon nezi? Akkor a mostani 380/314= 1.21 alapon olcsobb mint pl. OTP vagy MOL. Igaz a minosege is alacsonyabb. Es a valos profitabilitasrol semmit se tudni. . De mas a helyzet, mert OPi erzelmi reszveny, raadasul most a kozkez 220m db reszvenybol a 95-99% reszarany bukoban van, es a bukas nagy. Igy a felfeletti ellenallast a beragadtak allandoan erositik, es a felpattanasok elhalnak a fibo szinteken. Mukodik a TA, sot azt mondom hogy jol mukodik. .
Opus Global Nyrt Forecast