6.) IDÉZET a Morgan Stanley elemzéséből (2006. október 20-án közölte a PORTFOLIO):
„2007. második félévében legalább 100 bp-os kamatcsökkentésre lát esélyt.”
.
.
7.) Ha összeveted az 1-5) pontokat a 6)-al és számolsz egy kicsit, néhány művelet után rájössz, hogy 12 hónap múlva 50 %-os hozamot érhetsz el az ÉMÁSZ részvényeken. (28000-30000 Forintos forward árfolyam + 2006. év után 1800 Forintos árfolyam).
.
.
És ehhez nem kell csinálni semmit, csak megvenni az ÉMÁSZt és kivárni türelemmel. Nem kell izgulni hogy hova rakd a stoppot, nem kell monitort bámulnod napi 8 órában, tengernyi időd marad mindenre......
.
.
Ha meg belegondolunk abba, hogy a konvergencia alapján milyen állampaírhozamok várhatók 2007 után, akkor az osztalékalapú árazás alapján 30.000-40.000 Forintos ÉMÁSZ árfolyamról kell beszélnünk + kapsz egy nagyon komoly osztalékhozamot minden évben (akkor az állampapírhozam lesz 5 % körül /se/) .
Most néztem és a CIB-nél csak a brókeri költséget mutatják ki (egyelőre) veszteségnek a pozíciónál és semmi árfolyamnyereség nem szerepel a megsemmisített részvényeknél... Na ez az ami biztosan nem jó így. Vagy?
A
bróker
cég csak a szabályozott piacon végrehajtott műveletek nyereségét és veszteségét
tartja nyilván, az egyéb műveletekét nem. A transzferált részvényeknél sem
foglalkozik, hogy milyen pénz mozgás van mögötte, a beérkezőket jó esetben névértéken,
vagy 0 forint
bekerülési értéken tartja nyilván. A kifelé transzferáltaknál hasonló a
helyzet, a részvények eltűnnek a számládról, nem foglalkozik azzal, hogy
mennyiért vetted. Ezeknél csak a saját nyilvántartás alapján lehet kezelni az
árfolyam nyereséget, ami más sorban szerepel az adóbevallásban és sajnos szocho
fizetéssel jár együtt. A nyilvántartást bizonylatolni kell, ezért fontos, hogy
a megszüntetett részvényekről kapjatok valami papírt a cégtől , KELER-től, vagy
a brókeredtől.
A NAV válasza: Hivatalunkhoz érkezett megkeresésére az alábbi tájékoztatást adjuk. A személyi jövedelemadóról szóló 1995. évi CXVII. törvény (a továbbiakban: Szja tv.) 67/B. (5) bekezdés a) pontja szerint az adó mértéke nulla százalék az ötéves lekötési időszak utolsó napjára.Tartós befektetésből származó jövedelem után az ötéves lekötési időszakot követően nem kell személyi jövedelemadót és szociális hozzájárulási adót fizetni.Tájékoztatjuk, hogy a válaszlevélben részletezettek szakmai véleménynek minősülnek, kötelező jogi erővel nem bírnak. Tisztelettel:Nemzeti Adó- és VámhivatalKözponti IrányításÜgyfélkapcsolati és Tájékoztatási Főosztály (Annyit sem tudnak, mint mi.😞)
Sajnos nekem is osztalékként számolták el az OTP-nél, tehát a nyereségből levontak 15+17,5%-ot. Ilyenkor egyébként ha amúgy is elérném a szochó plafont, ha jól értem ezt a befizetett szochót a következő adóbevallással visszaigényelhetem ugye?
Természetesen visszaigényelheted, ha ebben az évben eléred a szocho plafont. Amúgy még április 20-ig beküldheted a szocho nyilatkozatodat, és akkor még most kiutalják a levont 17,5 %-ot.
Hát ez
nem egy határozott válasz. Persze tudnom kellene, hogy mit kérdeztél, mennyire
utaltál az aktuális értékpapír tranzakcióra. A TBSZ számlán szokásos szabályozott
tőkepiaci műveleteknél, kamatoknál csak SZJA-t kell fizetni, igy igaz, hogy ha
eltelik az 5 év nem kell semmit sem fizetni a hozam után. De ez most nem szabályozott
tőkepiaci művelet volt, ezért vontak le szocho-t a sima számláknál. Megnéztem a
SzJA törvény ide vonatkozó 67, 67/A,
67/B rendelkezéseit és szomorú következtetésre jutottam. Az én értelmezésem
szerint a kiszorítással megszerzett bevétel után nemcsak szocho-t, hanem SzJA-t
is fizetni kell. A szabályozott tőkepiaci műveleten kívüli árfolyamnyereség tételesen ki van véve a tartós
befektetésből. A TBSZ-re jött a pénz, de nem számít tartós befektetésnek. Az
nem világos, hogy mikor kell azt megfizetni. A számlán van a pénz, de nem jutsz
hozzá, amíg le nem jár. Ezzel a logikával elég a lejáratkor foglalkozni vele.
Ezt írtam a NAV-nak: Tisztelt NAV! Érdeklődni szeretnék, hogy a TBSZ számlán, ha 5 évig (lejáratig) megtartom és nem veszek részösszeget sem ki belőle, akkor minden adó alól mentesülök? Esetemben kisrészvényes vagyok az Elmű-Émász NYrt.-ben.Az E-On kiszorít engem és a vételárat a TBSZ számlámra utalja.Kell-e SZJA-t és/vagy SZOCHO-t fizetnem? (Gondolom ez már nem ellenőrzött tőkepiaci ügylet.)
A
leveled egyértelmű, pontosan megnevezi a tranzakciót. A NAV válasza nem több
mint egy vélemény, nem hivatalos állásfoglalás. Arra mindenképpen jó, hogy a
jóhiszeműséged igazold vele, ha később meggondolják magukat. Amit előbb írtam
az is csak egy vélemény, a NAV-é kedvezőbb, azt kell elfogadni. Egyébként 5 év
alatt minden elévül.
Tőzsdei osztalék utáni Szocho a SzJA tervezetben témában megjött a NAV válasza. A bevezető szöveg után a lényeg: Tájékoztatom, hogy az adóhatóság a személyi
jövedelemadó bevallás tervezeteket a beérkezett kifizetői adatszolgáltatások alapján állítja össze.
A kifizető által benyújtott
1908 jelű járulékbevallásban azonban nincs lehetőség annak jelölésére, hogy a
kifizetett osztalék szociális hozzájárulási adó fizetési kötelezettség alá esik vagy sem, így az adóhatóság nem
rendelkezik információval arról, hogy a kifizető által bevallott osztalékból
mennyi volt az EGT-államban működő tőzsdére bevezetett értékpapir utáni osztalék. Fentiekben rögzítettek alapján -
mivel a járulék bevallásokból egyértelműen nem dönthető el, hogy milyen tipusú
osztalék szerepel benne - a személyi jövedelemadó bevallás tervezetekben az általános
szabályok szerint kerül szerepeltetésre és előírásra a 17,5 % szociális hozzájárulási
adó, továbbá ahol előírásra került a szociális hozzájárulási adó, az adóhatóság
az „Ha EGT tagállamban műkodő tőzsdére bevezetett értékpapirból osztalék jövedelmet
szerzett kérjük, ellenőrizze a szociális hozzájárulási adó fizetési kötelezettségével
összefüggő adatokat." üzenettel hívja fel az adózók figyelmét arra, hogy
felül kell vizsgálniuk a bevallási tervezetben szereplő adatokat. Amennyiben a magánszemély a bevallástervezet adataival
nem ért egyet, úgy lehetősége van annak 2020. május 20-ig történő módosítására,
vagy önállóan is készíthet adóbevallást az Általános Nyomtatványkitöltő Program
használatával is benyújthatja.
Köszönjük a tájékoztatást. Nekem még nem válaszoltak, igaz csak a 1818 e-mailjére írtam. Ezek szerint, aki megbízik a NAV tervezetben és nincs képben a szocho törvénnyel kapcsolatban, annak a kifizetett osztalékából simán befizettetik a szochot. Gondolom, hogy azt önként később sem korrekcióznák vissza, hiszen ők nem tudják, hogy a kérdéses osztalék milyen gazdasági környezetből származik. :) Ha jól értem, akkor a te tervezetedet sem javították, hanem neked kell majd kijavítani. Ha nem publikálod ezt a dolgot és simán beleszaladok és befizetem. Köszönöm szépen, hogy felhívtad rá a figyelmünket és megosztottad velünk a NAV válaszát. További szép napot!
Köszönet a lelkes utánajárásért. Az alábbi összefoglaló táblázat is elég jó iránymutatás az osztalék után fizetendő közterhek témájában is. https://www.kbcequitas.hu/menu/tamogatas/tudastar/tozsdei-adozas/osszefoglalo.html Viszont nekem az ÉMÁSZ végső megsemmisítés útján történő kiszorításának ellenértéke után még mindig nem egyértelmű, hogy milyen közterheket kell megfizetni TBSZ és a normál értékpapírszámla esetében.
Köszi szépen. Más topikban is olvastam olyat, hogy még a könyvelője lecserélését is javasolta az egyik fórumtárs a másiknak, mert még a könyvelő (!) sem volt tisztában, hogy nem kell szocho-t fizetni EGT állam tőzsdén jegyzett részvénye után. Én befizettem az adót, de gondolkodom, hogy visszakérem.
Az nekem sem világos, hogy a megsemmisített részvényeink után kell-e fizetni valamilyen adót. A megsemmisített részvények már elvileg nem tőzsdére bevezetett részvények voltak, hiszen törölték azokat a BÉT-ről.Nyilván 2019.decemberben más volt a helyzet a felajánláskor.
ÉMÁSZ ÁRFOLYAM 2007 VÉGÉRE: 30.000 FORINT
ÉMÁSZ osztalékalapú árazása – 12 HÓNAPOS CÉLÁR 30.000 FORINT
(A leírtak objektív tények, a forrásokat megjelölöm – a legvalószínűbb verziójú árampiaci szabályozás alapján íródtak a megjelölt elemzések):
.
.
1.) 2006. augusztus 01-én hatályba lépett a kompenzációs rendelet, ÉMÁSZ jövőbeni osztalékalapját alaposan megnövelte.
.
.
2.) Raiffeisen elemzője (2006. augusztus 04-i Portfolio cikk):
„2006-OS OSZTALÉKALAP 1800-2000 FORINT RÉSZVÉNYENKÉNT.”
.
.
3.) 2006. augusztus 04-i Portfolio cikk:
A 2007-ES NETTÓ EREDMÉNYT TÖBB, MINT 4 MILLIÁRD FORINNTAL NÖVELHETI A SZABÁLYOZÁSI KÖRNYEZET VÁLTOZÁSA.
.
.
4.) IDÉZET a 2006. szeptember 01-i Portfolio cikkből:
„Ha a 2007-re várt 2.200 -2600 FORINT KÖZÖTTI OSZTALÉK TARTÓSAN FENNMARADNA, AZ ÁRFOLYAM 25.000-30.000 FORINT közötti szintre kerülhetne.
.
.
5.) IDÉZET a 2006. szeptember 01-i Portfolio elemzésből:
„Az Émász részvényei 150-250 bázispontos prémiummal forognak a kockázatmentes állampapírokkal …. szemben.”
.
.
6.) IDÉZET a Morgan Stanley elemzéséből (2006. október 20-án közölte a PORTFOLIO):
„2007. második félévében legalább 100 bp-os kamatcsökkentésre lát esélyt.”
.
.
7.) Ha összeveted az 1-5) pontokat a 6)-al és számolsz egy kicsit, néhány művelet után rájössz, hogy 12 hónap múlva 50 %-os hozamot érhetsz el az ÉMÁSZ részvényeken. (28000-30000 Forintos forward árfolyam + 2006. év után 1800 Forintos árfolyam).
.
.
És ehhez nem kell csinálni semmit, csak megvenni az ÉMÁSZt és kivárni türelemmel. Nem kell izgulni hogy hova rakd a stoppot, nem kell monitort bámulnod napi 8 órában, tengernyi időd marad mindenre......
.
.
Ha meg belegondolunk abba, hogy a konvergencia alapján milyen állampaírhozamok várhatók 2007 után, akkor az osztalékalapú árazás alapján 30.000-40.000 Forintos ÉMÁSZ árfolyamról kell beszélnünk + kapsz egy nagyon komoly osztalékhozamot minden évben (akkor az állampapírhozam lesz 5 % körül /se/) .