Topikgazda: resone 2015. 10. 05. 18:12

Waberers  

WABERER`S INTERNATIONAL Zrt.



2015. okt. 05. 18:00 BÉT határozat - értékpapír bevezetése

A Tőzsde vezérigazgatójának 413/2015. számú határozata a WABERER'S INTERNATIONAL Zártkörűen Működő Részvénytársaság törzsrészvényeinek 2015. október 6. napjával történő tőzsdei bevezetéséről



link
Rendezés:
Hozzászólások oldalanként:
farkasfu
farkasfu 2019. 11. 08. 17:12
Előzmény: #4639  csibe74
#4641
későn jött a közlemény 😃
gyula1971
gyula1971 2019. 11. 08. 17:29
Előzmény: #4638  farkasfu
#4642

Amúgy Magyar nyelven nem készít elemzést a Concorde?
Ezt az elemzést sem találtam volna meg a saját oldalukon,ott hol található a Concodon belül,tudja valaki?
pomperj
pomperj 2019. 11. 08. 17:31
Előzmény: #4638  farkasfu
#4643

Bemasolnad, hogy jott ki az a 1785Ft target ar?
Igazan erdekes lehet a gondolatmenet, egy cegnel, amely IPO ota 5100---> 1280 utat futott be.
farkasfu
farkasfu 2019. 11. 08. 19:22
Előzmény: #4642  gyula1971
#4645
farkasfu
farkasfu 2019. 11. 08. 19:26
Előzmény: #4643  pomperj
#4646
Véletlenül beleakadtam és bemásoltam ide, ennyi a Waberers történetem. 
pomperj
pomperj 2019. 11. 08. 20:21
Előzmény: #4644  farkasfu
#4647

Kosz.
Elolvastam mindkettot, es egyikben sincs meg utalas sem arra, hogy honnan vette 
Concord  azt a target =1785 arat.
.
2)A Jovore vonatkozo varakozasukat bemasolom:
"
Opinion: We reiterate our recommendation on BUY, with a TP of HUF 1,785 per share. 
We are of the view that short-term and long-term measures will likely result in a margin improvement in the next quarters as it happened in Q3. However, we put a blame on ITS segment, which is continuously deteriorate the value of the Group. We see that it is still unable to recover, which demonstrates the very low pricing power of Waberer’s on the European routes. 
More importantly, the regulatory framework is shifting toward a more unpredictable and unfavourable direction, which aims at shrinking the Eastern European hauliers out of the Western European market. We therefore cannot exclude the continuation of the fleet reduction programme. 
We remind the investors that, in our view, RCL and WHB are the two segments, which can create value for investors, while ITS has been pulling down the results for a long time due to the inefficient capacities.  Risks: Fuel price increase, restrictive measures from the side of the EU, and Brexit, which are beyond the scope of the Company, still pose the biggest risks. "
.
3)Harom allitas van ebben benne:
1)Margin javulast varnak. Mire alapozza?
 Velemenyem? A Q3-ben mind a 4 margin mutato romlott a tavalyihoz kepest.
.
http://keptarhely.eu/view.php?file=20191108v01q47wt4.jpeg
.
2) A problemak legnagyobb okozoja az International szegmens, mely Concord szerint  " keptelen helyreallni, mert nagyon gyenge az arkepzesi erejuk". Magyarul tul olcson kenytelenek szallitani.
Velemenyem? Az  Intl.  szegmens  Q3beli osszes arbevetel 169m EURbol 119m EUR, tehat a ceg 70% resze az, ami Concord szerint is  a veszteseges resz. A ceg 70%-a a  leggyengebb szegmens. 
Ezt a szemenst 1 ev alatt -12%al csokkentettek, de a veszteseg nem csokkent, hanem megduplazodott.
Amig ez a szegmens nem javul, addig semmifele erdemi fordulatra nem szamitaneek. 
.
3)A Concord szerint a szabalyzok kiszamithatatlanul  es kedvezotlen iranyba valtoznak, 
es emiatt tovabbi flottaredukcios erofesziteseket varnak.
Velemneyem? Akkor most le kell epiteni a ceg 70% reszet?  Az eddigi  -12% leepites , nos,
eddig nem hoztt fordulatot. Ha folytatjak, akkor WABE ujabb arfolyam-le-felezodesre szamithat.
.
4)Egy realista kalkulacio a ceg ertekere?
Nos, Concord nem publikalta a kalkulaciot. Nekem van egy szamitasom a kovetkezo 1-2-3 evre.
Ha a Regionals es Biztositas uzletag er valamit, a Intl. szegmens meg leepul es nem er semmit?
Akkor mennyit er a ceg?
Akkor az EBITDA ebbol a ket szegmensbol  most 5.9+1.6M EUR, e
s egy P/EBITDA=6 szammal kalkulalva
a ceg erteke (5.9+1.6)*6= 45M EUR,
vagyis kb. 330Ft arfolyammal 14.8Mrd. 
Szetosztva 17.7M reszvenyre, 1 reszveny erteke= 840Ft.
.
Kedves Concord, honnan jott az a target= 1785?
 
csibe74
csibe74 2019. 11. 08. 20:53
Előzmény: #4647  pomperj
#4648
Csak a biztosítási ágra hoztak ki 1600 HUF per részvény árat. 
Törölt felhasználó 2019. 11. 08. 21:08
Előzmény: #4647  pomperj
#4649
A megfejtés egyszerűen a magyar nyelvtanban rejlik: célárat adott meg a Concorde és nem részvényértéket! 
pomperj
pomperj 2019. 11. 09. 09:16
Előzmény: #4649  Törölt felhasználó
#4650

1)Bocs, a Concorda BET vezeto broker. Nem user kispajti, aki talalomra es erzelmere hallgatva beir a topicba egy legbol kapott szamot.
Neki nem illik mint nekem, hanem neki KOTELEZO fundasan indokolni.
.
2)Ha a biztositasi uzletet tekinti Concord egyeduli erteknek a WABE-ban?
 es a kamionozast a vesztesegeivel es az adossagaval zero ertekunek? Lehet.
Akkor a Biztositas most mennyit er?
A biztositas  arbevetel 2019-re 65-60m EUR, a net EBITDA (1-9 honapra 4.6 m tenyszam van) elerheti a 6.2-6.5 m EUR szintet, es szamoljunk P/EBITDA=6-7 szorzoval, 
akkor a Biztositas erteke 6.5m*6=40m EUR, az 13Mrd Ft, szoval 13Mrd/17.7m rv=730Ft.
Ha igy szamolunk WABE erhet, tisztan a Biztositojat tekintve erteknek, 730Ft.rv.
Szoval igy sem jon ki.
pomperj
pomperj 2019. 11. 20. 09:42
#4653
gyula1971
gyula1971 2019. 11. 23. 18:39
Előzmény: #4653  pomperj
#4654

MetalHeart kollega -
Újabb gyenge GYJ, majd a Concorde megerősített (hónapok óta szajkózott) célára 1785... ami valójában nem más, mint a tavalyi aug-i első mélypont (0% fibo (2400) alatti -23.61 (1805) fibo szint... persze ez is egy baromság, mert nyilván nem 200MA felett alig 400 pontra, hanem 0% fiboig menne technikailag, pláne, hogy ezzel már gold-cross is kiváltható lenne... az meg nagyon valószínű, hogy irreális fundás célár... ezt már csak az Erste 2400 ft-os baromsága übereli (lásd korábbi kommentben), de valójában az is technikai, ott van a 0% fibo... ennyit a fundákról.... :D:D:Da bolik összeszűkültek, eladási jelzéssel. A 21/50MA(1268/1310), 200MA(1398), -38.2% fibo (1437) zóna elég nagy és a "megduplázódott veszteség, de már látszódnak biztató jelek" számomra nem kifejezetten a vételi gomb görcsös nyomkodását jelenti, pláne nem gondolnám, hogy átjuthat ezen széles zónán, ami a bullt jelentené...a jövő héten mindenesetre mozgás várható... megvárok egy újabb, értelmezhető lapot...
https://kepkuldes.com/image/eaNK55
bitKain
bitKain 2019. 11. 26. 15:48
#4655
Amióta az alapkezelők kedvence, azóta inkább esik, mint emelkedik.
Anno az Alteo volt a favorit, az sem ment sehova, akkor ...
Ennyit a favoritokról.
csibe74
csibe74 2019. 11. 26. 17:32
Előzmény: #4655  bitKain
#4656
Igen az Alteo-t nagyon nyomják. Jöhetne már a kaminyon pénz. 
bitKain
bitKain 2019. 11. 27. 11:09
Előzmény: #4656  csibe74
#4657

Most nem nyomják az Alteot az alapkezelők.
Igazából az Alteo nyomja saját magát, hogy a kötvényeinek piacot teremtsen.
(Szvsz, ezért volt a Portfoliós bemutató a tervekről.)
csibe74
csibe74 2019. 11. 27. 11:35
Előzmény: #4657  bitKain
#4658
Kicsit mintha gyengélkedne a papír. Leöntötték 1200-ra.  Most dec. elején indul az Audi-s biznisz. 
gyula1971
gyula1971 2019. 11. 27. 11:43
Előzmény: #4658  csibe74
#4659
Vártam én is, lassan elindul valami mozgás az árfolyamban itt is. 1200 ft egy erős támasz eddig!
csibe74
csibe74 2019. 11. 27. 11:45
Előzmény: #4659  gyula1971
#4660
Hát szvsz nem túl erős jelenleg 111 darab van ott. Régebb óta adogatja valaki, mert mindig önt.  Alapkezelők kedvence, akkor vehetik. 

Topik gazda

resone
resone
2 4 4

aktív fórumozók


friss hírek További hírek