Topiknyitó: forest_30 2007. 04. 03. 10:24

Mtelekom  

Ujra motiváció van a paperban
Rendezés:
Hozzászólások oldalanként:
-bubu-
-bubu- 2019. 07. 09. 13:00
Előzmény: #208099  kardos74
#208100
részvényenként , 25-85 
kardos74
kardos74 2019. 07. 09. 12:58
Előzmény: #208097  -bubu-
#208099
"Ez alapján tehát részvényenként 25-85 forintos vételárról beszélhetünk" 
Ez nekem nem világos
festina88 2019. 07. 09. 12:42
Előzmény: #208089  kardos74
#208098
ez a vételártól függ. de t-sysről azt kell tudni, hogy kb 100milliárdos árbevétel mellé  1-2 milliárdos adózott eredményt elérő vállalatról beszélünk. ezek nagyon rossz marzsok a többi üzletághoz képest. Tehát lehet, hogy az árbevétel összességében csökkeni fog de a marzsok emelkedését lehet várni vállalti szinten.
-bubu-
-bubu- 2019. 07. 09. 12:42
Előzmény: #208096  Passionata
#208097
Eladná a T-Systemset a Magyar TelekomA 4iG-hez kerülhet a T-Systems, derült ki a mai előzetes megállapodásról szóló hírből. A pontos vételár nem ismert, de egy tényleges tranzakcióval azért több tízmilliárd forintot kaphat a Telekom, amiből akár a részvényesek is részesedhetnek egy nagyobb osztalékon keresztül. A részvény 430 forintnál, közel 3 százalékos pluszban áll ma délelőtt, ennek pedig nyitott ötleteink is örülnek. A 4iG pedig a tranzakcióval szintet léphet, és látványosan növelheti bevételeit és eredményét.Előzetes megállapodást írt alá a Telekom és a 4iG, ennek értelmében a T-Systems az informatikai céghez kerülhet. Fontos részlet, hogy a vételár egyelőre nem ismert, és kötelező érvényűnek sem tekinthető ez a megállapodás. Ezzel együtt a befektetők körében már régóta volt ezzel kapcsolatos pletyka, így teljesen brékingnek azért nem nevezhető a mai hír.Az esetleges tranzakció lezárása után a Magyar Telekom értelemszerűen pénzt kapna majd, ezzel csökkentheti eladósodottságát, vagy akár nagyobb osztalékfizetést is végre hajthat. A másik oldalon nyilván hiányozni fog majd a T-Systems árbevétele és eredménytermelése, miközben a 4iG ennek megszerzésével látványosan növelheti méretét, és az elmúlt években látott 15 milliárd forint körüli árbevételt nagyon megnövelheti, az eredménytermeléssel együtt.Tavaly nagyjából 114 milliárd forintos árbevételt ért el a T-Systems, ez a Telekom árbevételének közel 18 százalékát teszi ki, tehát azért nem kis tételről beszélünk még itt sem. Az elmúlt években folyamatosan nőttek az IT-bevételek, ezek segítették a növekedést, a 2010-es 40 milliárdhoz képest is szépen látható a nagy növekedés.Ezzel együtt az eredménytermelés azért nem annyira jelentős, a T-Systems azért lényegesen alacsonyabb nyereséghányaddal működött, mint a csoport többi része, nagyjából 6-7 milliárd forintnyi EBITDA hiányozhat, a teljes EBITDA-termelés 3-4 százaléka. Annyira tehát feltehetően nem lesz látványos a csökkenés majd a Telekomnál, de a 4iG-nek azért sokat segíthet ez, mivel itt egy milliárd forint alatti EBITDA eredmények voltak az elmúlt években.Mivel a vételár nem ismert, ezért legfeljebb csak találgathatnak a befektetők és az elemzők. A portfolio.hu számításai szerint egyébként 25-85 milliárd forintos tartomány lehet reális, attól függően, hogy mit veszünk viszonyítási alapul a mutatószám meghatározásánál. Ez alapján tehát részvényenként 25-85 forintos vételárról beszélhetünk elméletben, talán valahol a közepe felé lehet a reális ár.Pár részlet még a tranzakcióról:
  • A tranzakció zárását megelőzően a T-Systems kis- és középvállalati értékesítési üzletága leválasztásra kerül, és az nem képezi az ügylet tárgyát.
  • A megállapodás alapján a felek a tranzakció zárását követően hosszú távú együttműködési megállapodást kötnek, amelynek értelmében a T-Systems továbbra is értékesíti a Magyar Telekom távközlési szolgáltatásait a nagyvállalati és a közszféra szegmensekben.
  • A 4iG emellett arra is jogot szerez, hogy a tranzakció zárását követő három évig, a megállapodás feltételei szerint Magyarországon használhassa a T-Systems márkanevet.
  • A tranzakció zárása 2019-ben várható.
TOVÁBBRA IS OPTIMISTÁK VAGYUNKAz esetleges tranzakcióval együtt is változatlanul optimisták vagyunk a Telekom részvényére, fair érték becslésünk pedig továbbra is 550 forintos. Bár egy esetleges ügylet csökkentheti majd a cégértéket, a beérkező vételár a nettó készpénzállományt is javítja majd, ez pedig a részvényesek szempontjából így semleges. Ha a Telekom ugyanakkor rendkívüli osztalékot fizetne, vagy növelné a rendes osztalékot, az feltehetően pozitív hír lenne a részvényeseknek.A hír után a részvény árfolyama pozitívan reagált, és 430 forintig jutott a mai kereskedésben. Ezzel nyitott ötleteink is egyre nagyobb pluszt mutatnak, és technikailag is egyre érdekesebb a helyzet.A részvény árfolyama ugyanis most törheti így át az 50 napos mozgóátlagot, és a májusi osztalékfizetés utáni lokális csúcsokat is 430 forintnál. Ha sikerülne a megindulás, úgy első körben 438 forintig, a 200 napos mozgóátlagig juthat, de ha kitart a lendület, akkor akár 450 forint közelébe is menetelhet a telekompapír, amivel a korábbi rést is visszatöltené.Mivel az elmúlt hetekben azért már sokan találgatták ezt a tranzakciót, ezért persze van arra is esély, hogy sokan profitot realizálnak, például azok, akik 410 forint körül szálltak be még május végén. Az esetleges támaszok így 420 forint körül lehetnek első körben, ahol egy rövid távú emelkedő trendvonal található, míg később a 410 forintos támaszt lehet érdemes figyelni. Összességében azonban a hír inkább pozitívum lehet, bár ehhez egy jó vételár sem ártana, amiről még most nem sokat tudunk.A Magyar Telekom napi grafikonja (2019.07.09 11:15)
Passionata
Passionata 2019. 07. 09. 12:40
Előzmény: #208095  -bubu-
#208096
mind1 a lenyeg , hogy tortent vmi talan felhuzzak ra
-bubu-
-bubu- 2019. 07. 09. 12:36
Előzmény: #208094  Passionata
#208095
csányi már leszarja lassan nyugovóra tér , a bankja meg rahel gyerekeihez kerül :o))
Passionata
Passionata 2019. 07. 09. 12:33
Előzmény: #208087  -bubu-
#208094
MKBnal van penz , a csanyi meg szivhatja fogat ezekbol o mar kimarad .
-bubu-
-bubu- 2019. 07. 09. 12:18
Előzmény: #208091  apocca
#208093
olyan balkáni katyvasz az egész ami zajlik :) 
Csiszargeza 2019. 07. 09. 12:11
Előzmény: #208089  kardos74
#208092
nem a méret számít (itt), sokkalta fontosabb, hogy milyen eredményt hoz egy cég. a Tsys, bár árbevétel oldalról nagynak tűnik, alacsony haszonkulccsal dolgozik, így az MTEL bevétele jelentősen csökken majd, de az eredménye sokkal kevésbé. plusz ugye pénz is áll a házhoz.
apocca
apocca 2019. 07. 09. 12:03
Előzmény: #208087  -bubu-
#208091

mint a királylány mese, adtam is, meg nem is, t-sys név marad, szolgáltat tkomnak, maga a megállapodás finoman szólva homályos "tranzakció teljes feltételrendszere az előzetes megállapodást is ide értve - a T-Systems átvilágítása és a felek közötti további tárgyalások függvényében - a végleges adásvételi szerződés aláírásával válik kötelező erejűvé."
de ez tükröződik az árfolyamon hű eladta a teló a tsys-t elszalad 432-ig, vagy most hogy adta el vagy nem teljesen, mi van? árfolyam már vissza real 425
hallo
hallo 2019. 07. 09. 11:54
Előzmény: #208089  kardos74
#208090
Azt kell látni, hogy végül úgyis minden az ML birodalom része lesz...
kardos74
kardos74 2019. 07. 09. 11:48
Előzmény: #208088  Csiszargeza
#208089
Ez mitől jó az telekom árfolyamának? Kisebb lesz a cég...
Csiszargeza 2019. 07. 09. 11:41
Előzmény: #208084  kardos74
#208088
tökmindegy, kisrészvényes ebből semmit sem kap majd.
-bubu-
-bubu- 2019. 07. 09. 11:41
Előzmény: #208084  kardos74
#208087
azt nem tudni de azt se hogy mibűű? :o) 
talán nyomtatnak pár 100 ezer 4IG részvényt 
-bubu-
-bubu- 2019. 07. 09. 11:40
Előzmény: #208082  lukskypoker
#208086
Te hol voltál eddig?? :)
nevershort 2019. 07. 09. 11:39
Előzmény: #208081  farkasfu
#208085
+
kardos74
kardos74 2019. 07. 09. 11:36
Előzmény: #208083  -bubu-
#208084
Mennyit fizetnek érte vajon?
-bubu-
-bubu- 2019. 07. 09. 11:32
Előzmény: #208081  farkasfu
#208083
A Tőzsde vezérigazgatója 224/2019. sz. határozatával a 2019. július 9-i Tőzsdenapon 12 óra 00 perctől visszaállítja a 4iG törzsrészvények tőzsdei kereskedését.
lukskypoker
lukskypoker 2019. 07. 09. 11:31
#208082
Ica Díl!:-)))
Win-win.
Megmondtam előre anno.
Csákánydoroszló Mindenkinek!:-))))))
farkasfu
farkasfu 2019. 07. 09. 11:30
Előzmény: #208078  -bubu-
#208081
most azért emelkedünk, mert csak egy részét vették meg ? :o)
430

Topik gazda

forest_30
5 4 4

aktív fórumozók


friss hírek További hírek